Проблемы кредитной системы

Введение.

Актуальность темы исследования. Мировая история свидетельствует о том, что рыночные отношения и их эффективное развитие невозможны без активного участия в экономической системе страны индивидуальных предпринимателей.

Основным фактором реализации экономического потенциала предпринимателей является стабильная возможность внешнего финансирования их текущей деятельности и инвестиционных проектов. Хозяйственно-финансовая деятельность индивидуальных предпринимателей не требует значительных инвестиций, но в начале жизненного цикла бизнеса, а также на стадии замедления его роста необходимы финансовые ресурсы из внешних источников, так как высокая конкуренция и ограниченный платежеспособный спрос потребителей продукции и услуг индивидуальных предпринимателей не позволяют им сформировать собственные финансовые ресурсы в процессе операционной деятельности.

Развитие российского предпринимательства протекает в условиях общей экономической нестабильности в стране, институциональной неразвитости системы, негативного влияния административных барьеров и недоработок в финансовом законодательстве, отсутствия протекционизма со стороны государства и высокой инфляции. Организационно коммерческие банки являются наиболее доступными контрагентами индивидуальных предпринимателей при формировании финансовых ресурсов, необходимых для расширения или перепрофилирования деятельности.

На сегодняшний день коммерческие банки не настроены сотрудничать с представителями малого предпринимательства без дополнительных гарантий или выполнения требований, являющихся для предпринимателей неприемлемыми. Наблюдается тенденция сокращения кредитного портфеля по статье «Кредиты малому бизнесу». Такие решения обусловлены незначительной доходностью данных активов и их высоким риском.

Следовательно, большое значение приобретает  изучение вопросов теории и практики кредитования предпринимательства. Имеющиеся исследования в основном не затрагивают индивидуальных предпринимателей (ИП) и ограничиваются субъектами малого и среднего бизнеса. Однако именно индивидуальные предприниматели обеспечили рост малого предпринимательства в России, привели к увеличению своего вклада в валовой внутренний продукт.

Таким образом, актуальность темы исследования обусловлена, во-первых, необходимостью расширения масштабов кредитования индивидуальных предпринимателей; во-вторых, отсутствием комплексных исследований проблем кредитования индивидуальных предпринимателей; в-третьих, необходимостью методического обеспечения кредитования индивидуальных предпринимателей, связанного с управлением кредитным риском, и в частности, с оценкой их кредитоспособности.

Степень разработанности проблемы. Вопросы определения кредитоспособности заемщика находились в центре внимания отечественных специалистов еще в дореволюционный период. Среди исследователей того периода необходимо отметить И.Е. Ададурова, Н.Х. Бунге, В.П. Коссинского.

В настоящее время практически  в каждом учебнике по банковскому делу при описании кредитных операций и кредитного процесса в банках приводятся определения понятия кредитоспособности заемщика и способы ее оценки. В работе были использованы и проанализированы подходы к данной проблеме В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой, О.И. Лаврушина, Ю.С. Масленченкова, A.B. Москвина, A.M. Тавасиева, А.Г. Тагирбекова, Н.Ф. Самсонова.

В процессе определения кредитоспособности предприятий используются в основном приемы и методы экономического анализа, поэтому в ходе работы над диссертацией были изучены методологические и теоретические разработки в области экономического анализа отечественных авторов: О.В. Ефимовой, B.В. Ковалева, Е.В. Негашева, Г.В. Савицкой, P.C. Сайфуллина.

Методики определения кредитоспособности заемщика всегда вызывают интерес со стороны банков. Поэтому в последнее время активно публикуются работы специалистов по данной проблематике , в их числе В.Н. Едронова, Н.Г. Типенко, Ю.П. Соловьев, В.Б. Панин, и некоторые их результаты и подходы используются банками при разработке внутренних методик.

В зарубежной экономической литературе и банковской практике выработано значительное количество систем оценки кредитоспособности заемщиков. Данную проблему изучали, в частности, Р. Коттер Э. Рид, П. Роуз, Дж Синки, Р. Смит и др.

Однако, несмотря на многочисленные публикации, посвященные понятию кредитоспособности, российская экономическая наука уделила мало внимания проблеме оценки кредитоспособности такой категории заемщиков, как индивидуальные предприниматели. Кроме того, недостаточно освещены и вопросы сущности и формирования финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей, хотя эти же вопросы для корпораций рассмотрены в экономической литературе неоднократно, в частности в работах А.И. Балабанова и И.Т. Балабанова, Б.К. Злобина, В.В. Ковалева, Н.В. Колчиной, Л.Н. Павловой, Г.Б. Поляка, В.М. Родионовой, Н.Ф. Самсоновой и других исследователей. Между тем научно обоснованный взгляд на структуру и процесс формирования ресурсов индивидуальных предпринимателей может привести к объективной оценке их финансовой деятельности кредитными специалистами коммерческих банков и, как следствие, к адекватной оценке кредитоспособности данных заемщиков.

Диссертация является попыткой автора внести свой вклад в решение данной научной и практической проблемы.

Цель исследования - развитие теоретических  основ процесса управления кредитным риском, а также разработка синтезированной методики оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей коммерческими банками.

Задачи исследования. Для реализации указанной цели были поставлены следующие задачи теоретического и прикладного характера, определившие логику диссертационной работы и ее структуру:

- выявить  особенности формирования и структуры  финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей в современных российских условиях; охарактеризовать преимущества и недостатки существующих форм, государственных и банковских методов финансовой поддержки индивидуальных предпринимателей с учетом соответствующего опыта в развитых странах;

- уточнить  определение понятия «кредитоспособность заемщика», учитывающее особенности финансов индивидуальных предпринимателей;

- выявить  состав внутренних и внешних  факторов, оказывающих влияние на  кредитоспособность индивидуальных  предпринимателей;

- установить  причину получения коммерческими  банками недостаточно объективных оценок кредитоспособности индивидуальных предпринимателей на основе имеющихся методик;

- разработать  синтезированную методику оценки  кредитоспособности индивидуальных предпринимателей.

Объектом исследования выступает  кредитная деятельность коммерческих банков.

Предметом исследования являются кредитные отношения между индивидуальными предпринимателями и коммерческими банками на стадии принятия решения о предоставлении ссуды.

Теоретико-методологической основой  настоящего исследования являются: концепции и положения, содержащиеся в монографиях отечественных и зарубежных ученых по исследуемой проблематике, а также в публикациях специалистов - практических работников; законодательные акты, в частности Бюджетный кодекс РФ, Налоговый кодекс РФ, законы «О банках и банковской деятельности», «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации», нормативные документы государственных органов исполнительной власти РФ и Банка России, методические разработки российских коммерческих банков по оценке кредитоспособности организаций и индивидуальных предпринимателей.

Информационную базу проведенного исследования составили официальные данные государственной, в том числе региональной, статистики РФ, стран ЕС и США, финансовая отчетность и кредитные истории индивидуальных предпринимателей.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в следующих результатах, полученных при достижении его цели и решении задач:

- раскрыты  специфические черты формирования  финансовых ресурсов индивидуальных предпринимателей с точки зрения структуры их источников и способов мобилизации;

- с учетом  зарубежного опыта рекомендованы  наиболее перспективные источники внешнего финансирования для индивидуальных предпринимателей, в частности банковский кредит;

- уточнено  понятие «кредитоспособность заемщика», формирующее теоретическую основу развития методического обеспечения банковских технологий обслуживания индивидуальных предпринимателей;

- определены  группы факторов внешней среды,  оказывающие влияние на чистый доход как основу оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей, применяющих специальные режимы налогообложения: административные, финансовые и банковского оппортунизма; выявлено, что недостатками банковских методик оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей являются использование налоговых норм для оценки их дохода, что приводит к занижению объемов кредитования, а также унифицированный характер данных методик, не учитывающих отраслевую принадлежность предпринимателей;

- разработана  и апробирована синтезированная  методика оценки кредитоспособности индивидуальных предпринимателей, в основе которой лежит коэффициентный метод оценки синтезированного коэффициента надежности заемщика.

Теоретическая и практическая значимость диссертационной работы. Теоретическая  значимость исследования заключается  в развитии имеющихся в науке  представлений о структуре и  источниках формирования финансовых ресурсов для индивидуальных предпринимателей и о характере влияния этих источников на кредитоспособность индивидуальных предпринимателей.

Практическая значимость исследования заключается в разработке новых инструментов управления кредитным риском коммерческих банков в процессе кредитного обслуживания индивидуальных предпринимателей.

Востребованность результатов диссертационного исследования подтверждается их внедрением в деятельность коммерческого банка _____________________________.

Структура диссертации. Диссертационная работа состоит  из введения, трех глав, заключения, библиографического списка и приложений.

ГЛАВА 1. Теоретические основы оценки кредитоспособности юридических и физических лиц

1.1 Понятие кредитоспособности  заемщика

Кредитная сделка предполагает взаимоотношения двух субъектов - кредитора и заемщика. Кредитор передает заемщику объект сделки - ссужаемую стоимость на условиях возвратности, срочности, платности, но при этом остается собственником объекта сделки. В каждой кредитной сделке для кредитора присутствует элемент риска невозврата ссуженной стоимости заемщиком - по разным причинам, неуплаты процентов по ссуде, нарушения срока договора. Наличие такого риска, его зависимость от многочисленных факторов, прежде всего, от условий и результатов деятельности заемщика, предопределяют необходимость выбора показателей финансово-хозяйственной деятельности, с помощью которых можно оценить вероятность выполнения заемщиком своих обязательств.

Проблема  выбора показателей для оценки способности  заемщика выполнять свои обязательства была актуальна во все периоды развития банковского дела и вошла в экономическую литературу как проблема определения кредитоспособности. Сущность понятия «кредитоспособность» и его содержание в разные периоды трактовались по-разному. Проблемы кредитоспособности активно разрабатывались советскими экономистами в период рыночного развития экономики страны: в 20-е годы ХХ века (период НЭП) и с конца 1980-х годов, т.е. с начала проведения экономических реформ.

В условиях НЭП экономисты использовали при  оценке заемщиков понятие «кредитоспособность», под которым понималось:

• с точки зрения заемщика - способность к совершению кредитной сделки, возможность своевременного возврата полученной ссуды;
• с позиций банка – правильное определение размера допустимого кредита[1] .

В содержание понятия «кредитоспособность» включали:

а) способность  к совершению кредитной сделки;

б) возможность  своевременного возврата полученной ссуды.

В качестве элементов кредитоспособности главным  образом рассматривались: правоспособность (дееспособность) заемщика; организационная прочность хозоргана и качество управления им; постановка бухгалтерского учета и отчетности; финансовая устойчивость (платежеспособность); наличие обеспечения по ссудам; способность заемщика получать доход, достаточный для погашения ссуды и процентов. Причем три первых элемента отнесли ко внебалансовым факторам, которые оказывают существенное влияние на оценку кредитоспособности в целом.

Свертывание НЭПа, кредитная реформа (1930–1932 гг.) коренным образом изменили экономические отношения в стране. Тем не менее, работа предприятия в условиях хозрасчета требовала от учреждений Госбанка СССР сохранение подхода к заемщикам с точки зрения их кредитоспособности. Практически во всех документах по организации кредитных отношений присутствовали такие элементы оценки банком кредитоспособности заемщика, как ее правоспособность, платежеспособность, доходность, наличие достаточного обеспечения по ссудам и т.д. В инструкциях Центрального банка РФ указывалось, что право на получение ссуд имеют только те организации, которые состоят на хозрасчете, имеют самостоятельный баланс и собственные оборотные средства. В практике кредитования применялись понятия неликвидности баланса, неплатежеспособности заемщика и т.д.

Перестройка кредитной системы страны, образование  коммерческих банков и переход к  двухуровневой структуре банковской системы, ориентация на рыночный характер экономики потребовали более глубоких подходов к проблеме оценке банками кредитоспособности заемщиков.

Экономически независимые организации  самостоятельно организуют снабжение, производство и сбыт продукции, распоряжаются  выручкой от реализации. Многие показатели их деятельности (нормативы, себестоимость  продукции, структура и оборачиваемость  ресурсов и др.) становятся объектом коммерческой тайны. В тоже время банкам необходимо получать достаточную информацию для выбора партнера по кредитным отношениям, определения его финансовой устойчивости, платежеспособности, эффективности использования ресурсов, доходности деятельности. В этих целях банки используют методики оценки кредитоспособности, которые становятся «ноу-хау» банков, их разработавших.

До настоящего времени среди экономистов нет  единого мнения по вопросу содержания категории «кредитоспособность». Так, авторы одной из методик понимают под кредитоспособностью заемщика «его способность своевременно и полно рассчитываться по своим обязательствам»[1], что сужает понятие кредитоспособности до понятия платежеспособности (см. таблицу 1).

Авторы  другой методики считают, что кредитоспособность представляет собой оценку банком заемщика с точки зрения возможности и целесообразности предоставления ему кредита и определяет вероятность своевременного возврата ссуд и выплаты процентов по ним в будущем[1].

С точки  зрения профессоров Г.М. Кирисюка и В.С. Ляховского, «сущность категории «кредитоспособность» есть то реально сложившееся правовое и хозяйственно-финансовое положение заемщика, исходя из оценки которого, банк принимает решение о начале или прекращении кредитных отношений с заемщиком»[1]

Таблица 1 Сравнительный анализ терминов «кредитоспособность» и «платежеспособность»

Оценка  кредитоспособности предполагает, прежде всего, использование показателей, характеризующих деятельность заемщика с точки зрения возможности погашения ссудной задолженности. При всей важности таких показателей они имеют в некотором смысле ограниченное значение. Во-первых, это обусловлено тем, что многие показатели (финансовое положение, наличие капитала) обращены в прошлое, т.к. они рассчитываются по данным за истекший период, а прогноз кредитоспособности на перспективу дает оценку возможности погашения ссуд в предстоящем периоде. Во-вторых, обычно такие показатели рассчитываются на основании данных об остатках на отчетные даты, а не на основе данных об оборотах за определенный период, хотя данные об оборотах полнее характеризуют возможности погашения ссуд.

В американской практике применяется  «правило пяти си». С этим методом хорошо знакомы многие российские специалисты, он позволяет оценить надежность клиента с точки зрения своевременного погашения долга банку. Основные критерии отбора клиентов по этому методу обозначены словами, начинающимися на букву С:

1. Характер  заемщика (Сharacter) – его репутация, степень ответственности, готовность и желание погашать долг. Банк стремится, прежде всего выяснить, как заемщик (фирма или частное лицо) относится к своим обязательствам, были ли у него задержки в погашении займов, каков его статус в деловом мире. Банк стремится получить психологический портрет заемщика, используя для этого личное интервью с ним, досье из архива, консультации с другими банками и фирмами и прочую доступную информацию.

2. Финансовые  возможности (Сapacity) – способность заемщика погасить кредит, определяются с помощью тщательного анализа его доходов и расходов, перспектив их изменения в будущем. Способность заемщика получать деньги по всем своим операциям (изучается общий приток денег, полученных заемщиком в ходе предпринимательской деятельности в течение всего периода его деятельности) или по конкретному проекту; способность заемщика управлять наличными (изучение прошлых проектов).

3. Капитал,  имущество (Сapital) – наличие собственного капитала и согласие заемщика использовать его в какой-то части, в случае необходимости, на погашение кредита, определение структуры капитала, соотношение с другими статьями активов и пассивов. Заемщик должен быть в состоянии разделить риск проекта с кредитующим банком.

4. Обеспечение  (Сollateral) – его достаточность, качество и степень реализуемости залога в случае непогашения ссуды. Обеспечение кредита дает возможность преодолеть слабость других критериев оценки кредитного риска. Подробно вопросы, связанные с залогом, будут рассмотрены ниже.

5. Общие  экономические условия (Сonditions) – выяснение текущего состояния экономики соответствующего региона или страны, а также непременно – экономики, отрасли, к которой принадлежит заемщик. Различные экономические условия и различные прогнозы для разных отраслей хозяйства требуют различных критериев в разных фазах делового цикла.

1.2. Характеристика малого бизнеса и необходимость его развития в России. Критерии отнесения предприятий к микро, малому и среднему бизнесу.

Изучая сущность малого бизнеса, необходимо знать его  истоки и процесс развития. Малый бизнес играл основную роль в распространении цивилизации, но его история никогда не занимала  общественное сознание. Но теперь малый бизнес все больше признается как созидательная сила экономики.

В течение 1980-х  годов престиж малого бизнеса  в мире начал повышаться в немалой степени благодаря его способности изобретать новые товары и создавать новые рабочие места. Вследствие этого в последние годы все чаще стали обращать внимание на его достижения и возможности, перспективы и проблемы.

В российской истории малого бизнеса можно  выделить ряд этапов.

Для первого этапа (1985 – 1987 гг.) характерно зарождение и деятельность центров научно-технического творчества, временных творческих коллективов при общественных организациях, распространение бригадных подрядов, малочисленность участников предпринимательства и его экспериментальный характер, формирование эмоционально-психологических основ предпринимательской деятельности на базе частной собственности. Этот этап можно назвать экспериментальным.

Во время второго этапа (1987 - 1988 гг.) сфера деятельности малого бизнеса расширяется, количество людей, принимающих в нём участие, увеличивается; предпринимательство приобретает характер активного многочисленного движения. Целью развития малого бизнеса является насыщение внутреннего рынка потребительскими товарами. Этот этап назвали этапом "кооперативного движения". Он  послужил акселератором в накоплении и перераспределении капиталов, позволил обрести начальные знания, навыки работы малого предприятия.

Третий  этап (1989 - 1990 гг.) связан с принятием законодательных актов, направленных на активизацию малых предприятий. Началась подготовка к проведению так называемой малой приватизации. Она создавала необходимую базу для реального перехода к рыночным отношениям, повышения экономической эффективности российской экономики. Именно в это время было узаконено частное предпринимательство. Особую значимость в этот период имело развитие арендных отношений, которые можно рассматривать как российскую особенность малого предпринимательства.

Для четвертого этапа (1991 - 1992 гг.) характерны коммерциализация и появление среднего и крупного бизнеса. Произошли коренные изменения в отношении государства к развитию предпринимательства. Были приняты многие законы, открывшие широкие возможности для масштабного развития предпринимательства.

Пятый этап (1993 - 1994 гг.) стал полосой широкомасштабной приватизации и развития всех видов предпринимательства, появления множества собственников и интенсивного участия малого бизнеса в сфере услуг, торговли, общественного питания, легкой промышленности, производящей товары массового потребления и длительного пользования. Однако на этом этапе ещё не обеспечено стимулирование производства товаров и услуг.

Тем на менее  заложенные основы рыночных отношений, сформировавшиеся капиталы, их способность к инвестиционной деятельности дают возможность предположить, что очередной - шестой этап (с 1995 г.) развития предпринимательства сможет изменить соотношение деятельных сил в пользу инновационных процессов. Тогда предпринимательство сможет проявляться во всем многообразии и обнаруживать силы, способные двигать рынок, обеспечивать нормальное функционирование рыночной экономики, сосуществование различных субъектов, каждому из которых отведены свои сферы приложения деятельности и свои задачи. Государству же предстоит приложить усилия для всемирного развития и поддержания в долговременной перспективе конкурентной среды и её стабильности в качестве среды хозяйствования.

Функциональное  назначение предприятий, их роль в экономике  в значительной мере меняются в зависимости от размера предприятия. Крупное и мелкое производства, даже в рамках одной территории и отрасли, как правило, не являются взаимозаменяемыми. Отсутствие одного из них – это незаполненная ячейка экономики, имеющая своим следствием общее снижение эффективности производства.

Деление предприятий  на крупные малые и средние  связано с объемом деятельности и численностью работающих на предприятии. Именно, исходя из этих критериев, различают малый, средний и большой бизнес. В разных странах мира эти критерии различны. Однако чаше всего используется следующее деление предприятий:

- крупное – предприятие с численность работающих более 500 человек;

- среднее – от 100 до 500 человек;

- малое – до 100 человек.

В Российской Федерации этот критерий неодинаков для разных отраслей экономики.

Малые предприятия, осуществляющие несколько видов  деятельности (многопрофильные), относятся  к таковым по критериям того вида деятельности, доля которого является наибольшей в годовом объеме оборота или годовом объеме прибыли.

Деятельность  субъектов малого и среднего бизнеса  в России регулируется принятым 24 июля 2007 года Федеральным законом 209-ФЗ «О развитии малого и среднего предпринимательства в Российской Федерации», в котором указаны критерии отнесения предприятия к малому бизнесу.

К субъектам  малого и среднего предпринимательства  относятся внесенные в единый государственный реестр юридических лиц потребительские кооперативы и коммерческие организации (за исключением государственных и муниципальных унитарных предприятий), а также физические лица, внесенные в единый государственный реестр индивидуальных предпринимателей и осуществляющие предпринимательскую деятельность без образования юридического лица, крестьянские (фермерские) хозяйства, соответствующие перечисленным ниже условиям.

К малому и  среднему бизнесу относятся средние, малые и микро-предприятия соответствующие следующим критериям:

1. Число постоянных работников не должно превышать 250 человек

2. Средняя численность работников за предшествующий календарный год не должна превышать следующие предельные значения средней численности работников для каждой категории субъектов малого и среднего предпринимательства:

а) от ста  одного до двухсот пятидесяти человек  включительно для средних предприятий;

б) до ста  человек включительно для малых  предприятий; среди малых предприятий  выделяются микро-предприятия - до пятнадцати человек. [Федеральный закон № 209-ФЗ от 24.07.2007]

3. С 1 января 2008 г. согласно постановлению Правительства Российской Федерации от 22 июля 2008 г. N 556 установлены предельные значения выручки от реализации товаров (работ, услуг) за предшествующий год без учета налога на добавленную стоимость для следующих категорий субъектов малого и среднего предпринимательства:

• Микро-предприятия — 60 млн. рублей;
• малые предприятия — 400 млн. рублей;

Те, кто впервые  сталкивается с малыми предприятиями, обычно допускают типичную ошибку: считают малые предприятия одним из видов предприятий, подобно государственным, арендным, совместным, семейным и т.д. Это неверно, малые предприятия в этот перечень не могут быть включены. Малые – это не вид, не организационно-правовая форма, а размер предприятия. Малое предприятие – всегда какое-то применительно к выделяемым в законодательстве видам предприятий. Из всех имеющихся видов предприятий: государственных, коллективных, совместных, кооперативов и т.д., выделяется их часть по критериям численности работающих. Таким образом, существуют малые государственные, малые совместные, малые частные и прочие виды малых предприятий.

В этой связи  становится очевидным, для малых  предприятий не существует какой-то универсальной, общей для всех их видов системы ценообразования, материально-технического снабжения, оплаты труда, управления и т.д. Все эти системы функционирования предприятия определяются по их видам.