Активные операции центральных банков

Содержание:

Ведение.

Центральный банк – это  конституционный институт денежной власти в обществе.Эффективное функционирование банковской системы - необходимое условие развития рыночных отношений, что объективно определяет ключевую роль центрального банка в регулировании банковской деятельности. Поиск действенных форм и методов денежно-кредитного регулирования экономики предполагает изучение и обобщение накопленного в этой области опыта стран с рыночной экономикой. В связи с этим большой интерес вызывают различные аспекты деятельности Центральных банков, являющихся основными проводниками официальной денежно-кредитной политики. Изучение их опыта придает особую актуальность вопросам, в котором на основе обобщения зарубежного опыта анализируются статус и формы организации Центральных банков, их важнейшие функции. Наделенный государством эмиссионным правом Центральный банк является проводником общегосударственной политики стабилизации экономики, товарно-денежной сбалансированности. Переход к рыночной экономике предполагает повышение эффективности и оперативности осуществления кредитной политики на макроуровне. В этом и состоит актуальность изучения деятельности центральных банков.

Цели данной контрольный  работы состоят в том, чтобы показать место центральных банков в банковской системе, рассмотреть его организационно правовой статус, основные функции, а  также дать характеристику основных активных и пассивных операций.

1. Цели, формы организации и функции центральных банков.

Центральные банки страны являются главным звеном банковской системы любого государства. Они  возникли на базе коммерческих банков, наделенных правом эмиссии банкнот  [1, 403]. В конце XIX – начале XXвв. в большинстве стран эмиссия всех банкнот была сосредоточена в одном банке, который стал называться центральным эмиссионным банком, на современном этапе просто центральный банк [2, 205].В различных государствах такие банки называются по-разному: народные, государственные, эмиссионные, национальные, резервные, просто банк (например, Англии, России или Японии) и др. С точки зрения собственности на капитал центральные банки бывают: государственный банк-капитал банка государственный, к их числу относится основная часть банков, в частности Банк России, акционерные банки- банки, капитал которых формируется за счет эмиссии акций, держателями которых выступают кредитные учреждения (Центральный банк США, называемый федеральной резервной системой ФРС), смешанные банки – банки, капитал которых акционерный, но часть акций принадлежит государству [3, 34].

Во всех развитых странах  действуют законы, в которых закреплены задачи и функции центрального банка, а также определены инструменты  и методы их осуществления. В некоторых  государствах главная задача центрального банка законодательно-закреплена в  конституции. Обычно правовым актом, регулирующим деятельность национального банка, служит закон о центральном банке  страны. Он устанавливает организационно-правовой статус центрального банка, процедуру  назначения или выборов его руководящего состава, порядок взаимоотношений  с государством и национальной банковской системой [1, 404]. Основные вопросы организации и функционирования Банка России определены в Конституции РФ, Федеральном Законе «О Центральном Банке России», Федеральном Законе «О банках и банковской деятельности» и др.[4, 164].

Центральный банк сегодня  – ключевой элемент финансово-кредитной  системы любого развитого государства. Он выступает проводником официальной  денежно-кредитной политики. Существенная степень независимости центрального банка обусловлена его задачами, которые в любой стане обычно определяются как поддержание денежно-кредитной  и валютной стабильности в целях  обеспечения антиинфляционного  экономического роста. Какие бы функции  ни возлагались на центральный банк, он всегда остается органом регулирования, сочетающим черты банка и государственного ведомства. Принципиальное значение имеет  четкое разграничение государственных  финансов  и банковской системы, то есть ограничение возможности  правительства пользоваться средствами центрального банка. Во многих странах  прямое кредитование правительства  практически отсутствует (США, Канада, Япония, Великобритания, Швеция, Швейцария) или законодательно ограничено (Германия, Франция, Нидерланды).

Относительно высокий  удельный вес государственных ценных бумаг в балансе центрального банка не означает первичное участие  центрального банка в  государственном  долге, так как облигации покупаются и продаются в основном в ходе проведения денежно-кредитной политики. Значение центрального банка как  эмиссионного монопольного и расчетного центра существенно снизились в  связи с модификацией денежного  обращения и электронных расчетных  систем. Банковский надзор нередко  возложен на специализированные органы, а не на центральный банк. Ключевая задача центрального банка лежит  в области денежно-кредитной политики, которая направлена главным образом  в сторону воздействия на валютный курс, процентные ставки и на общий  объем ликвидности банковской системы, а, следовательно, экономики. Достижение этих задач преследует цели: стабилизировать  экономический рост, удержать безработицу  и инфляцию на низком уровне. Центральные  банки развитых стран часто занимаются не только производством, но и дизайном, защитой банкнот от подделки, другими  техническими вопросами. Согласно уставу центральный банк отвечает за стабильность денежного обращения и курса  национальной валюты и в этих целях  координирует свою политику с другими  государственными органами. Чаще всего  денежно-кредитная политика представляет собой один из элементов всей экономической  политики и прямо определяется приоритетами правительства.

Взаимоотношения центрального банка и правительства в проведении денежно-кредитной политики, как  правило, четко определена. Правительство  ограничено в своих действиях  и обычно не вмешивается в повседневную деятельность банка, согласовывая с  ним лишь общую макроэкономическую политику [5, 76-81].

В зависимости от взаимосвязей банков, от характера выполняемых  ими функций различают два  типа построения банковской системы: одноуровневую (распределительную, централизованную) и двухуровневую.

Для стран с административно-командным  режимом характерна одноуровневая  банковская система. Её особенность  заключается в том, что все  банки, в том числе центральный, выполняют аналогичные функции  по кредитно-расчетному обслуживанию хозяйства. Хотя в системе формально  имеется несколько банков, на практике центральный банк берет на себя функции  коммерческих банков, выступая единым кредитно-расчетным и валютным центром. Все остальные банки выполняют  свои операции в соответствии с директивами  центрального банка.

Двухуровневая система состоит  из трех элементов: центрального банка (ось банковской системы) коммерческих банков (основа банковской системы);учреждений банковской инфраструктуры, обеспечивающей информационное, методическое, научное  и кадровое обеспечение банковской деятельности (служб по обработке, передаче и хранению информации, международных  систем межбанковской коммуникации, страховых структур, расчетных палат, аудиторских служб, центров торговли валютой, межбанковскими кредитами, системы  подготовки кадров для банков)[2, 204].

Регулирование кредитно-банковских институтов – это система мер, посредством которых центральный  банк обеспечивает стабильное и безопасное функционирование банков, предотвращает  дестабильные процессы в банковском секторе. Контроль за работой банков проводится с целью обеспечить устойчивость отдельных банков и предусматривает  целостный и непрерывный надзор за осуществлением каждым банком своей  деятельности в соответствии с действующим  законодательством и инструкциями.

Центральный банк выдает банковскую лицензию юридическим лицам на ведение  банковских операций. Лицензирование является средством, с помощью которого центральный банк определяет возможности  создаваемых кредитных институтов, позволяющее им осуществлять банковскую деятельность.

Важный этап надзорной  деятельности – дистанционный (документарный) надзор, то есть проверка отчетности, предоставляемой  банками. Постоянный контроль за отчетностью  позволяет органам надзора заранее  выявить проблемы, которые могут  вызвать риск неплатежеспособности банков. Их банкротство [5, 111].

Центральный банк является юридическим лицом, имеющим особый статус, отличительный признак которого - обособленность имущества банка  от имущества государства. Центральный  банк  уполномочен распоряжаться  наделенным имуществом как собственник. Модели организации центрального банка  обусловлены исторически сложившимися традициями, а также особенностями  политического и экономического развития. Из всех моделей можно  выделить три основные: традиционную, американскую и европейскую.

После упразднения в 11 году Госбанка ССр он стал единственным в стране центральным банком.

Организационную структуру  Банка России составляет центральный  аппарат, 5 главных управлений, 19 национальных  банков, 5 отделений Московского  ГТУ, 1165  расчетно-кассовых центров, Центральное хранилище и сеть национальных хранилищ.

Функциональная структура  Банка России представлена коллегиальным  органом - Национальным банковским советом (НБС), возглавляемым председателем  Банка России. В НБС входят 12 человек, которые, за исключением председателя. Не являются его служащими. Решения  НБС принимаются большинством голосов  от числа его присутствующих при  кворуме в 7 человек. В его компетенцию  входит рассмотрение наиболее важных вопросов, таких. Как совершенствование  банковской системы, утверждение проекта  основных направлений денежно-кредитной  политики, годового отчета Банка России. Органом управления Банка России является совет директоров, который  возглавляет председатель Банка  России. В Совет входят 12 членов. Члены совета директоров назначаются  на должность сроком на 4 года по представлению  председателя и согласованию с Президентом  Российской Федерации. Министр финансов Российской Федерации и министр  экономического развития и торговли Российской Федерации или один из их заместителей участвуют в заседании Совета директоров Банка России с правом совещательного голоса.

На Совет директоров возложены  такие важнейшие функции как  разработка проекта основных направлений  денежно-кредитной политики и его  направление на рассмотрение в НБС, утверждение годовой финансовой отчетности Банка России.

Американская  модель организации центрального банка. По принципам организации и управления вторая модель, американская, существенно отличается от первой и третьей. Наиболее известным и характерным её примером служит Федеральная Резервная система США. Федеральная Резервная система в США была создана в 1913 году и дважды реформировалась ( в 30 и 80-е годы). В организационном и функциональном плане она сочетает в себе элементы централизма и определенной самостоятельности на местах (в федеральных округах) при заметном преобладании первого. В структуре ФРС США выделяются пять звеньев: Совет управляющих ФРС, Федеральный комитет по операциям на открытом рынке, федеральный консультативные совет, федеральные резервные банки (ФРБ), коммерческие банки.

Во главе ФРС стоит  совет управляющих, в который  входит семь членов. Они назначаются  президентом страны и утверждаются сенатом на период 14 лет. Столь длительный срок установлен в целях обеспечения  преемственности, стабильности и независимости  Совета. Аналогичным образом назначаются  председатель и его заместитель. Но на менее длительный период –  на 4 года. Совет управляющих ФРС  подотчетен Конгрессу США, а не администрации  президента. Отчетность заключается  в том, что на регулярной основе законодателям  предоставляются доклады о состоянии  экономики, целевых ориентирах денежно-кредитной  политики, ежегодно-об операциях ФРС.

Совет управляющих был  учрежден как государственная структура  с полномочиями контроля и над  деятельностью резервных банков  принятия решений по основным направлениям денежно-кредитной политики ФРС. Эта  функция является главной. Кроме  того, Совет уполномочен устанавливать  минимальные требования на депозиты всех кредитных институтов страны, регламентировать учетную ставку, верхние  пределы процентных ставок по срочным  и сберегательным депозитам и  т.п. Помимо этого на Совет управляющих  возложены контрольные функции  над деятельностью всех банков. [1, 420-421].

Федеральный комитет по операциям  на открытом рынке состоит из 12 членов, семь из которых являются члена Совета управляющих ФРС, а оставшиеся пять – президентами федеральных резервных  банков. Основное внимание в работе комитета сосредоточено на определении  направлений денежно-кредитной политики как в долгосрочной перспективе, так и на текущий период. Разработка основных направлений денежно-кредитной  политики осуществляется на базе анализа  перспектив экономического развития страны. Начиная с 200- г. После каждого  заседания комитета (обычно в течение  года комитет планово заседает восемь раз) участники публично высказываются  относительно рисков нарушения ценовой  стабильности и устойчивости экономического развития. Протоколы заседаний комитета периодически публикуются. Роль и значение комитета в общей системе денежного  регулирования чрезвычайно велики. Объясняется это тем, что операции на открытом рынке, ответственность  за проведение которых полностью  лежит на членах комитета, являются важнейшим инструментом денежно-кредитной  политики ФРС [4].

Федеральный консультативный совет, созданный с самого начала Актом о Федеральном резерве (FederalReserveAct), этот совет включает в себя 12 членов, обычно влиятельных банкиров, из каждого региона ФРС. Каждый из 12 региональных резервных банков выбирает по одному члену Федерального консультативного совета.

Так как члены совета обычно председатели крупнейших банков США, они  воспринимаются многими как инсайдеры, способные влиять на политику ФРС  в своих интересах. Кроме того, эти инсайдеры могут быть посвящены  в планы ФРС касательно денежной политики до того, как эта информация станет известной широкой публике. В некоторых случаях рекомендации Федерального консультативного совета помогли Совету управляющих улучшить свою работу.

Потребительский консультативный  совет. При принятии стратегических решений правление ФРС также  прислушивается к Потребительскому консультативному совету. Этот совет  был создан в соответствии с постановлением Конгресса США в 1976 году для выработки  рекомендаций Совета управляющих в  области защиты прав потребителей для  соблюдения предписаний Акта о защите прав потребителей (ConsumerProtectionAct). Он включает 30 членов, состоящих в совете по 3 года. В совет входят представители  финансовых кругов, потребительских  союзов, академики и юристы по вопросам прав потребителей. Совет встречается  с членами Совета управляющих  от трех до четырех раз в год.

Консультативный совет сберегательных учреждений. Данный совет был учрежден Советом управляющих в 1980 году в  соответствии с требованиями Акта о  либерализации депозитных институтов и денежном контроле (DepositoryInstitutionDeregulationandMonetaryControlAct – DIDMCA). Совет состоит из представителей сберегательных банков, кредитных союзов, ссудо-сберегательных ассоциаций. Консультативный  совет выносит на рассмотрение Совета управляющих ФРС вопросы, актуальные для депозитных учреждений.[http://www.globfin.ru/articles/banks/fedres.htmПо материалам книги Роберта В. Колба, Риккардо Дж. Родригеса «Финансовые институты и рынки»].

Европейская модель организации центрального банка. Сравнительно новой, отличной от двух первых моделей является третья модель – европейская. Ее представляет созданная 1 января 1999 года Европейская система центральных банков (ЕСЦБ), возглавляемая Европейским центральным банком (ЕЦБ).

В ЕСЦБ помимо ЕЦБ входят центральные банки государств –  члены европейского экономического и валютного союза (ЕЭВС). В частности, Банк Англии, Банк Дании и Банк Швеции являются членами ЕСЦБ со специальным  статусом. Они не уполномочены участвовать  в принятии решений, касающихся проведения единой денежно-кредитной политики, поскольку Великобритания, Дания  и Швеция продолжают использовать свои национальные валюты м проводить  самостоятельную денежно-кредитную  политику.

В Уставе ЕСЦБ и ЕЦБ предусмотрена  их независимость от других органов  ЕЭВД, а также от правительств стран-членов ЕЭВС и любых других национальных органови учреждений. Высшими органами управления ЕСЦБ являются Совет управляющих, включающий Исполнительную дирекцию и  Генеральный совет. Совет управляющих  состоит из 18 человек. Он объединяет всех членов исполнительной дирекции (6 человек) и 12 управляющих центральных  банков стран-участниц ЕЭВС.

Среди обязанностей Совета управляющих ЕСЦБ наиболее важными  являются две: определение ключевых элементов денежно-кредитной политики ЕЭВС и контроль над состоянием платежно-расчетных  систем его стран-участниц.

Совет управляющих ЕСЦБ устанавливает  размеры минимальных резервных  требований, уровень ставок по кредитам, выдает национальным банкам-членам ЕСЦБ лицензии на эмиссию единой валюты стран – участниц ЕЭВС – евро. Решения по вопросам денежно-кредитной  политики принимаются Советом управляющих  большинством голосов. Под руководством Совета управляющих осуществляют свою деятельность 13 комитетов: внутренних аудиторов, по банкнотам, бюджетный, внешних  коммуникаций, бухгалтерского учета  и доходов, юридический, по рыночным операциям, по денежно-кредитной политике, международных отношений, статистический, информационных систем, банковского  надзора, платежно-расчетных систем .

Вторым по значению органом  управления ЕЦБ является Исполнительная дирекция, в состав которой входит президент, вице-президент и члена, имеющие большой опыт работы в  финансовой или банковской сфере. Последние  являются гражданами стран-участниц ЕЭВС и назначаются по предложению  совета Европы по результатам предварительных  консультаций с Европейским парламентом  и Советом управляющих ЕЦБ. Срок полномочий исполнительной дирекции составляет 8 лет без права повторного назначения. Решения принимаются Исполнительной дирекцией большинством голосов  ее членов. При этом решающий голос  принадлежит президенту.

Исполнительная дирекция служит проводником разрабатываемой  Советом управляющих денежно-кредитной  политики, руководит действиями центральных  банков-участников ЕСЦБ в этой области, контролирует выполнение ими соответствующих  нормативных документов.

Важным руководящим органом  ЕЦБ и ЕСЦБ является генеральный  совет, в который входят президент  и вице-президент ЕЦБ. А также  и управляющие центральными банками  всех 27 стран ЕС, что позволяет  поддерживать тесную связь со странами-членами  ЕС, не вошедшими в Валютный союз. К основным задачам Генерального совета относится подготовка отчетных документов о деятельности ЕЦБ, решение  вопросов, касающихся уплаты уставного  капитала ЕЦБ, разработка должностных  инструкций и пр.[1, 422-423].

Президент Европейского центрального банка одновременно является председателем  всех трех его руководящих органов: Совета Управляющих, Исполнительной Дирекции и Генерального Совета; при этом в двух первых случаях он располагает  решающим голосом в случае равного  распределения голосов. Кроме того, Президент представляет ЕЦБ во внешних  организациях или назначает доверенное лицо для этой роли. По отношению  к третьим лицам он, по законодательству, представляет ЕЦБ.

Национальные центральные  банки стран-участниц являются неотъемлемой частью Европейской системы центральных  банков и действуют в соответствии с указаниями и инструкциями ЕЦБ.

В организации деятельности Европейского центрального банка широко и успешно используется институт кураторов, при котором каждый из шести членов Исполнительной Дирекции курирует определенное направление  деятельности Европейского центрального банка.

Совет Управляющих ЕЦБ  уполномочен разрабатывать кредитно-денежную политику, а Исполнительная Дирекция – претворять ее в жизнь. В той  мере, в какой это возможно и  целесообразно, Европейский центральный  банк прибегает к использованию  возможностей Национальных центральных  банков.

В период разработки и создания ЕСЦБ подготовительные работы проводились, в частности, тремя комитетами и  шестью специализированными рабочими группами, объединяющими представителей Национальных центральных банков и  Европейского Валютного Института. Этот опыт тесного сотрудничества продолжается внутри ЕСЦБ с необходимыми изменениями.