Анализ финансового состояния организации. 37

МИНИСТЕРСТВО  СЕЛЬСКОГО ХОЗЯЙСТВА  РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ  ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО  ОБРАЗОВАНИЯ

«ИЖЕВСКАЯ ГОСУДАРСТВЕННАЯ  СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННАЯ АКАДЕМИЯ» 

Кафедра экономического анализа  и статистики 
 
 
 
 
 
 

                     КУРСОВАЯ РАБОТА 

по  дисциплине "Комплексный экономический  анализ хозяйственной

деятельности" 

               на тему:  «Анализ финансового состояния организации» 
 
 
 
 
 
 

      Выполнил  студент

      гр. 170 (б)                                 А.А.Королева 
 

      Руководитель:                                                          А.В. Зверев 
 
 
 
 

Ижевск 2011

Содержание 

Введение…………………………………………………………………………...2

1. Организационно  – экономическая и правовая  характеристика ОАО «Ижевский  торг»………………………………………………………………….4

1.1 Правовой статус ОАО «Ижевский торг»……………………………………4

1.2 Организационная и экономическая характеристика………………………..5

2. Анализ финансово – экономической деятельности ОАО «Ижевский торг»………………………………………………………………………………..8

2.1. Анализ динамики экономических показателей…………………………….8

2.2. Анализ  основных и оборотных средств предприятия……………………11

2.2.1. Основные фонды предприятия…………………………………………...11

2.2.2. Оборотные  средства организации………………………………………..18

2.3. Анализ  финансового состояния предприятия…………………………….22

2.3.1. Анализ  показателей ликвидности и финансовой  устойчивости……….22

2.3.2. Анализ  финансовых результатов, показателей  рентабельности………33

2.4. Оценка потенциального банкротства……………………………………...36

3. Оптимизация  финансового состояния. Расчет годового эффекта от предложенных мероприятий.…………………………………………………...38

Заключение  ………………………………………………………………………41

Список  использованной литературы…………………………………………...43

Приложения……………………………………………………………………...45 
 
 
 
 
 

Введение

     С переходом субъектов хозяйствования на рыночные отношения исключительно важное значение приобрели устойчивость финансового положения и изыскание путей его оздоровления с целью создания нормальных условий работы.

     Анализ  финансового состояния – вид  финансового анализа, который нацелен  в первую очередь на выявление  как можно раньше различных сбоев  и упущений в деятельности организации, потенциально опасных с точки  зрения вероятности наступления банкротства.

       Не случайно, одним из важнейших  направлений аудита организации  является анализ его финансового  состояния. Финансовое состояние  организации характеризуется совокупностью  показателей, отражающих процесс  формирования и использования  его финансовых средств. В рыночной  экономике финансовое состояние  организации по сути дела отражает  конечные результаты его деятельности.

     Собственники  анализируют финансовые отчеты для  повышения доходности капитала, обеспечения  стабильности положения организации. Кредиторы и инвесторы анализируют  финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам. Можно  твердо говорить, что качество принимаемых  решений целиком зависит от качества аналитического обоснования решения.

     Основным  источником информации для финансового  анализа деятельности организации  является бухгалтерская отчетность. Отчетность организаций базируется на обобщении данных финансового  учета и является информационным звеном, связывающим организации  с обществом и деловыми партнерами – пользователями информации о деятельности организации.

     Только  на основе финансового анализа, выявления  сильных и слабых сторон в финансовом состоянии организации можно  наметить меры по его укреплению или  выходу из сложной финансовой ситуации.

     Вопросы применения методик финансового  анализа в России приобрели особое значение, т.к. страна переживает трудный  период перехода к новой системе  организации экономики, управление которой основано на использовании  рыночных механизмов.

       Благодаря появлению и активному  использованию методик финансового  анализа в России, улучшается  способность заинтересованных субъектов  адаптироваться к происходящим  переменам в части финансового  планирования и управления.

     Цель  данной курсовой работы – проведение анализа финансового состояния ОАО «Ижевский торг». Оптимизация финансовых результатов.

     Для выполнения поставленной цели были сформулированы и решены следующие задачи:

• Дать характеристику изучаемого объекта (ОАО «Ижевский торг»);
• Провести анализ финансового-хозяйственной деятельности предприятия;
• Разработать мероприятия по оптимизации финансового состояния предприятия.

1. Организационно  – экономическая и правовая характеристика ОАО «Ижевский торг»
1. Правовой статус ОАО «Ижевский торг»

    ОАО «Ижевский торг» было образовано 22.08.2005г. путем реорганизации Муниципального унитарного предприятия города Ижевска «Ижевский торг» в Открытое акционерное общество  «Ижевский торг» в соответствии с решением Управления имущественных отношений Администрации города Ижевска Удмуртской Республики №01-4уч/13 от 14.04.2005г.

    Место нахождения:  Российская Федерация, Удмуртская Республика город Ижевск, улица Красноармейская, 38.

    ОАО «Ижевский торг » является коммерческой организацией, созданной для производства продукции, выполнения работ и оказания услуг в области торговли продуктами питания  в целях удовлетворения потребностей населения и получения  прибыли.

    Организационно-правовая форма предприятия – открытое акционерное общество. Регулирование деятельности этого предприятия осуществляется в рамках всего комплекса законодательных актов, распространяемых на предприятия данной организационно-правовой формы.

    Основными задачами предприятия являются:

    - Обеспечение высоких темпов развития в стратегической перспективе и возрастания его конкурентной позиции на потребительском рынке;

    - Формирование условий наиболее полного удовлетворения спроса покупателей на товары в рамках избранного сегмента потребительского рынка;

    - Обеспечение высокого уровня торгового обслуживания;

    - Обеспечение достаточной экономичности осуществления торгово-технологического и торгово-хозяйственного процессов на предприятии;

    - Максимизация суммы прибыли, остающейся в распоряжении торгового предприятия, и обеспечение ее эффективного использования;

    - Минимизация уровня хозяйственных рисков, связанных с деятельностью предприятия;

    - Обеспечение постоянного возрастания рыночной стоимости предприятия.  

  1.2. Организационная и экономическая характеристика

     Управление  организацией с момента ее создания и по сегодняшний день осуществляется на основании линейно-функциональной системы управления(Приложение 1).

     Высшим органом управления общества является общее собрание акционеров. Совет директоров осуществляет общее руководство деятельностью предприятия, за исключением решения вопросов, отнесенных к компетенции общего собрания акционеров. Руководство текущей деятельностью организации осуществляется генеральным директором. Компетенция общего собрания акционеров (участников) приводится в соответствии с п.8.5-8.7 Устава Общества.

     Текущее управление осуществляется единолично руководителем. Он самостоятельно решает текущие вопросы деятельности предприятия, имеет право первой подписи, осуществляет приём и увольнение работников. Директор несёт материальную и административную ответственность за достоверность  данных бухгалтерского и статистического  отчётов. В непосредственном подчинении Генерального директора находиться секретарь.

       Главный бухгалтер осуществляет  организацию бухгалтерского учета  финансовой деятельности предприятия  и контроль за экономным использованием материалов, трудовых и финансовых ресурсов. Главный бухгалтер вырабатывает учетную политику предприятия, фиксирует все финансовые, кредитные и расчетные операции. Ему подчиняется заместитель главного бухгалтера, который в некоторой степени совмещает обязанности кассира, а  также бухгалтерия предприятия, состоящая из 4 человек. Каждый бухгалтер отвечает за отчетность одного или  нескольких магазинов.

    Организация создана для производства продукции, выполнения работ и оказания услуг  в целях удовлетворения потребностей населения и получения прибыли.

    Основными видами деятельности Общества является розничная торговля продовольственными и непродовольственными товарами, сдача помещений в аренду.

    Основной  вид хозяйственной деятельности: розничная торговля продовольственными и непродовольственными товарами. Доля доходов предприятия от данного вида деятельности в 2009-2010гг. составляет 100 % в объеме доходов.

    Таблица 1

    Структура доходов ОАО «Ижевский торг»  по видам деятельности

    Согласно  Таблице 1,  за 2010 г. был получен доход от основной деятельности в размере 144358 тыс. руб. За данный период изменение размера выручки от основной деятельности к соответствующему периоду прошлого года составляет +21,4 %. Такой прирост произошел благодаря росту дохода на 23,34 % от розничной торговли продуктами питания. Это произошло из-за  перевода части магазинов в режим самообслуживания, увеличение площадей под торговые залы. Однако на 5, 35% упала выручка от неспециализированной оптовой торговли. Такое сокращение выручки и соответственно доли подтверждается  политикой Ижторга: их специализация -  розничная торговля, а оптовая торговля постепенно исчезает.

     За  счет грамотной ассортиментной и  ценовой политики в 2008-2009гг. предприятие  увеличило долю на рынке и завоевало  популярность среди жителей ближайших  жилых микрорайонов. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2. Анализ финансово-экономической деятельности ОАО «Ижевский торг»

2.1. Анализ динамики экономических  показателей

     Изучение  хозяйственной деятельности предприятия  заключается в анализе экономических показателей. Технико-экономические показатели – это система измерителей, характеризующая материально-производственную базу предприятий и комплексное использование ресурсов; они применяются для планирования и анализа организации производства и труда, уровня техники, качества продукции, использования основных и оборотных фондов, трудовых ресурсов.

     Анализ  хозяйственной деятельности осуществляется на основании расчета аналитических показателей, которые можно классифицировать и сгруппировать по различным признакам: по содержанию, по степени использования в процессе анализа, по отношению к объекту исследования, по степени воздействия на изучаемый объект и т.д. В данной работе была использована группировка показателей по содержанию [1].

     По  содержанию выделяют количественные и  качественные показатели. К количественным показателям относят: объем реализации услуг, прибыль, численность работающих, количество оборудования и т.п. Качественные показатели показывают свойства и особенности изучаемых объектов, к таким показателям можно отнести: фондоемкость, фондовооруженность и т.п.

Важное  условие, которое нужно соблюдать  при анализе основных технико-экономических  показателей - необходимость обеспечения  их сопоставимости, поскольку сравнивать можно только качественно однородные величины.

     Основным  видом хозяйственной деятельности в ОАО «Ижевский торг» является розничная торговля продовольственными и непродовольственными товарами. Поэтому  для изучения экономических показателей  предприятия рассмотрим Таблицу 2. 
 

Таблица 2

Анализ  основных экономических показателей  деятельности

ОАО «Ижевский торг»

     По  данным таблицы можно сделать следующие выводы. В 2010 году произошло увеличение объема реализации на 21,4 %, при этом себестоимость продукции увеличилась на 14,78 %. Валовая прибыль в 2010 году стала составлять 32947 тыс. руб., что на 11097 тыс. руб. больше чем в 2009 году, а чистая прибыль увеличилась более чем в 2 раза. Численность работающих на предприятии в 2010 г. изменилась незначительно (увеличилась на 4 человека). Выработка на одного рабочего в 2010г. по сравнению с 2009г. увеличилась на 106,95 тыс.руб./чел (на 19,2 %).

За  рассматриваемый период фондоотдача  увеличилась на 22,6  %, а фондоемкость при этом сократилась на 18,35 %, то есть основные фонды стали использоваться более эффективно. Отрицательным фактом является снижение фондовооруженности на 2,88 % (в 2009 г. она составила 61077 руб./чел,  а в 2009г. – 59318 руб./чел). Такое снижение произошло из-за того, что среднегодовая  численность персонала выросла на 1,87 %, а стоимость основных фондов, наоборот сократилась на 1,1 % (98,9-100,0).  Но показатель имеет значительно высокий уровень и не сказывается негативно на эффективности использования основных средств.

         Среднегодовая стоимость оборотного капитала в 2010 г. увеличилась на 13898,5 тыс. руб. или почти на 50 %. Как видно из таблицы, оборачиваемость оборотного капитала снижается, сумма реализованной продукции, приходящаяся на рубль оборотного капитала сокращается на 18,87 % (81,13-100,0), что в свою очередь говорит о снижении эффективности использования оборотных средств. Это связано с тем, что среднегодовая стоимость оборотного капитала растет быстрее, чем годовой объем реализованной продукции в стоимостном выражении. Следовательно, и загрузка оборотного капитала возрастает на 20,8 %. Длительность оборота в 2010 году больше на 20 дней или 23,26 %, чем длительность одного оборота в 2009 году. Это также говорит о  том, что необходимо провести мероприятия по более эффективному использованию имеющихся у предприятия  оборотных средств. 

2.2. Анализ основных и оборотных средств предприятия

2.2.1. Основные фонды предприятия

     Основные  фонды предприятия - это средства труда, которые многократно участвуют в производственном процессе. Основные фонды (средства) в большинстве организаций - наибольшая и важнейшая часть стоимости имущества предприятия. Это та часть имущества, которая используется в качестве средств труда при производстве продукции, выполнении работ и оказании услуг либо для управленческих нужд предприятия, которая сохраняет при этом свою натуральную форму, постепенно изнашивается, переносит свою стоимость по частям на вновь создаваемую продукцию. Основные фонды используются в течение периода, превышающего 12 месяцев или обычный операционный цикл, их стоимость превышает 20 тыс. руб. за каждый объект учета [2].

     Основные  фонды учитываются в натуральном  и стоимостном выражении. Учет основных фондов в натуральном выражении необходим  для определения технического состава и баланса оборудования; для расчета производственной мощности предприятия и его производственных подразделений; для определения степени его износа, использования и сроков обновления. Стоимостная (денежная) оценка основных фондов необходима для определения их общей величины, состава и структуры, динамики, величины амортизационных отчислений, а также оценки экономической эффективности их использования [3].

     Состав  и структура основных фондов отражены в таблице 3.

     Как видно из таблицы,  в структуре  основных фондов ОАО «Ижевский торг»  наибольший удельный вес принадлежит  машинам и оборудованию, затем следуют здания.  Стоимость машин и оборудования ежегодно превышает 50% общей стоимости. В 2009 году по данной статье наблюдался значительный темп роста 124,0%. А наибольший темп роста был  по статье транспортные средства и составил 180,3 %.  За 2010 год произошло сокращение общей стоимости основных средств, в основном за счет продажи транспортных средств и  уменьшения  оборудования  на 2,8 % (97,2 – 100,0).

Таблица 3

Состав  основных фондов ОАО «Ижевский торг», тыс. руб.

     Для анализа эффективности использования  основных производственных средств рассчитаем  стоимостные показатели, которые отражают в денежном выражении производственную отдачу основных фондов фирмы. Эти показатели можно условно разбить на 2 группы: обобщающие и частные показатели.

     Обобщающие  показатели зависят от многих технико-организационных  и экономических факторов и выражают конечный результат использования  основного капитала. К ним относятся:

     1. Фондоотдача - реализация продукции  на 1 рубль основного капитала:

       , где                       (1)

Q - годовой объем реализованной продукции, руб.

Ф ос.ср. - среднегодовая стоимость основных фондов, руб.

Фн -  стоимость основных фондов на начало отчётного периода;

Фк -  стоимость основных фондов на конец отчётного периода.

     2. Фондоемкость - величина основного капитала (по стоимости) приходящаяся на каждый рубль реализованной продукции:

     3. Фондовооруженность - стоимость основных средств, приходящаяся на одного работающего:

Р - среднесписочная численность промышленно-производственного персонала, чел [3].

      Эффективность использования основных фондов в  ОАО «Ижторг» представлена в Таблице 4.

Таблица 4

Технико-экономические  показатели использования основных производственных фондов