Анализ финансовой устойчивости предприятия на примере ООО «Туристическая компания «Спутник»

Федеральное агентство по образованию

Московский  государственный открытый университет

Чебоксарский  политехнический институт (филиал) 

Кафедра  экономики 
 
 

КУРСОВАЯ  РАБОТА 

по дисциплине: Анализ финансово-хозяйственной деятельности

на тему: Анализ финансовой устойчивости предприятия на примере ООО «Туристическая компания «Спутник» 
 
 
 
 

                                                                 выполнила: студентка 3 (сокр.) курса

                                                                 БиУ    факультет заочное отделение

                                                                  специальность     080507

                                                                  Любимова Екатерина Анатольевна

                                                                 шифр     1507153

                                                                 проверил: преподаватель Зыряева Н.П. 
 
 
 

Чебоксары, 2010 г.

СОДЕРЖАНИЕ 
 

       Введение                                                                                                          3

       1. Общая характеристика ООО «Туристическая  компания «Спутник»

       1.1. Характеристика предприятия                                                                 5

       1.2. Анализ технико-экономических показателей деятельности              11

       2. Теоретические основы финансовой  устойчивости предприятия

       2.1. Понятие финансовой устойчивости  предприятия и факторы, влияющие на нее                                                                                                        18

       2.2. Информационная база финансовой  устойчивости организации       22

       2.3. Анализ финансовой устойчивости  предприятия                                 27

       2.4. Оценка финансовой устойчивости  ООО «Туристическая компания  «Спутник»                                                                                                                  35

       Заключение                                                                                                    41

       Список  литературы                                                                                       44 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

ВВЕДЕНИЕ 

     В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования.

     Чтобы обеспечивать выживаемость предприятия  в современных условиях, организации  необходимо, прежде всего, уметь реально  оценивать финансовое состояние, как  своего предприятия, так и соответствующих  потенциальных конкурентов.

     Финансовое  состояние – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия, а финансовая устойчивость является залогом выживаемости и основой  стабильности финансового положения. Они определяют конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивают, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении.

     Вот почему тема «Анализ финансовой устойчивости» является самой актуальной. Объектом исследования будет предприятие ООО «Туристическая компания «Спутник», а предметом - его финансовые результаты.

     Главной целью данной курсовой работы является исследовать финансовую устойчивость ООО «ТК «Спутник», выявив основные проблемы финансовой деятельности и разработать предложения по усовершенствованию финансового состояния и финансовой устойчивости организации.

       Задачи, поставленные для достижения цели:

1. охарактеризовать организацию ООО «Туристическая компания «Спутник»;
2. проанализировать финансово-хозяйственную деятельность турфирмы;
3. раскрыть понятие «финансовая устойчивость» и определить влияющие на нее факторы;
4. рассмотреть информационную базу финансовой устойчивости предприятия;
5. изучить методы анализа финансовой устойчивости;
6. провести оценку финансовой устойчивости ООО «ТК «Спутник».

       В данной работе были использованы методические разработки следующих авторов: Бердникова Т.Б. (2), Грачев А.В. (4), Прыкина Л. В. (8), Чернышева Ю. Г. (10) и других. Также использовались бухгалтерский баланс (форма №1) и отчет о прибылях и убытках (форма №2) организации ООО «Туристическая компания «Спутник» за период с 2005 г. по 2007 г.  
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

1. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ОРГАНИЗАЦИИ ООО «ТУРИСТИЧЕСКАЯ КОМПАНИЯ «СПУТНИК» 

1.1. Характеристика  предприятия 

       Туристическая компания «Спутник» занимается организацией всех видов туризма, отдыха и деловых встреч. Месторасположение фирмы г. Чебоксары. Она осуществляет свою правовую и хозяйственно-экономическую деятельность в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации и иными нормативными и правовыми актами. Организационно – правовая форма компании — общество с ограниченной ответственностью. Доходы, получаемые фирмой от собственной деятельности, направляются на:                                   

       - оплату труда и начисления на оплату труда;   

       - приобретение предметов снабжения  и расходных материалов;  

       - командировки;                              

       - оплату транспортных услуг;                        

       - оплату услуг связи;               

       - оплату коммунальных услуг;

       - прочие текущие  расходы на  закупку товаров и оплату услуг; 

       - выплату процентов за использование  кредитов банков.         

       Организация строит свою деятельность на основе хозяйственных  договоров. Головной организацией является закрытое акционерное общество «Спутник», находящееся в г. Москва.

       История развития ЗАО «Спутник» (Москва).

       «Спутник» — специализированная туристская организация, занимающаяся международным молодежным туризмом. Появилась в СССР в 1958 году и получила название «Бюро международного молодежного туризма «Спутник». В 1988 году в Патентном Ведомстве СССР был зарегистрирован комбинированный товарный знак, включающий в себя словесное наименование «Спутник».

    Рис. 1. Структура управления ЗАО «Спутник»

                                                         Аппарат управления

       История возникновения названия.

       В 1957 году в Советском Союзе был  запущен первый искусственный спутник  Земли, его сигналы облетели Вселенную. Вскоре эмблема организации — земной шар, опоясанный орбитой спутника Земли — стала известна и популярна в самых отдаленных уголках планеты.

       Основные  события:

       1959 год — «Спутник» открыл первый  международный молодежный лагерь  в Крыму.

       1963 год — путешествия молодежи и школьников по СССР.

       1968-1970гг. — начало круизов, в том  числе и зарубежных.

       1980 год — наиболее важным и  ответственным событием в жизни  страны стало проведение Московской  Олимпиады-80. Свыше ста тысяч туристов, в том числе 37 тысяч иностранных из 45 стран, были обслужены «Спутником».

       История развития ООО «Туристическая компания «Спутник».

       2 февраля 1973 года решением Чувашского  бюро обкома комсомола  было  создано бюро международного молодежного туризма «Спутник» Чувашской Республики. Его основной задачей стало массовое развитие всех видов туризма и экскурсий среди молодежи, детей и подростков. А также подбор и подготовка юношей и девушек  для поездок за рубеж в международные молодежные лагеря  и туристические  экскурсионные путешествия по стране.

       За  время существования туркомпания «Спутник» обслужила несколько сот тысяч туристов. Среди них и те, кто выезжал по путевкам в заграничные поездки и те, кто путешествовал по стране. Большую их часть составляют школьники и студенты. Было время, когда поездки заграницу могли совершать только в основном молодые люди до 30 лет. Сейчас эти ограничения сняты.

       Туркомпания предлагает отдохнуть и восстановить свое здоровье в лучших санаториях, домах отдыха и оздоровительных центрах России и Чувашии. Также в комплекс предлагаемых услуг входят:

       - подбор и организация туров по желанию клиента в любую точку мира;

       - отдых и лечение на черноморском побережье Кавказа и Крыма;

       - экскурсионные и автобусные туры в города: Москва, Санкт - Петербург,  Нижний Новгород, Владимир, Суздаль, Киев и многие другие с посещением зоопарка, планетария, дельфинария и цирка;

       - коммерческие автобусные поездки в Москву, Казань и другие города;

       - визовое обслуживание;

       - отдых и лечение на туристских базах и санаториях;

       - паломнические туры в Сергиев - Посад, Коломенское, Дивеево, замок Шереметьево в Юрино, Раифский монастырь;

       - морские и речные круизы на комфортабельных 2-х, 3-х, 4-х палубных теплоходах;

       - организация детского отдыха в молодежных лагерях во время каникул

       - международные удостоверения ISIC, ITIC, IYTC.

       В данное время  система «Спутник» работает как Общество с ограниченной ответственностью. Сегодня «Спутник» имеет несколько гостиниц в городах Москва, Санкт - Петербург и др. Все региональные филиалы, точно так же как  и в нашей республике, работают в условиях хозрасчета.

       Специфика работы в том, что главное предприятие, находящееся в Москве, разрабатывает  туры для региональных отделений. Но есть и прямые связи. Головная организация «Спутник» заключила контракт с международной молодежной студенческой организацией «Айсик». У студентов этой организации есть международное студенческое удостоверение, которое дает право на получение скидок более чем в 70 странах мира для путешествующих  студентов: на приобретение льготных авиа-, железнодорожных билетов, проезд на международных автобусах и в городском транспорте, размещение в отелях, международных пансионатах и лагерях, посещение музеев, выставок, ночных клубов, ресторанов.

       Широкий выбор разнообразных программ изучения и совершенствования иностранных языков для детей и взрослых. Английский язык в Англии, Австралии, Ирландии, Шотландии и на Мальте; немецкий - в Германии, французский - во Франции.

       На  сегодняшний день туристическая  компания «Спутник» использует следующие  рекламные средства:

1. рекламный модуль в газете «Вестник недели»;
2. раздаточный материал в виде брошюр;
3. световой короб-вывеска;
4. сайт фирмы в Интернете;
5. сувенирная продукция.

       Организационная структура ООО «ТК «Спутник»  является линейной (рис. 2). Коллектив работников турфирмы составляет шесть человек. Возглавляет его директор, в подчинении которого находятся три менеджера, бухгалтер и начальник транспортного отдела.  

   Рис. 2. Организационная структура туристической  компании «Спутник»

       По  возрастному составу коллектив  компании выглядит следующим образом:

       - от 30 до 40 лет – 33%;

       - 40 – 50 лет – 50%;

       - 50 – 60 лет – 17%.

       Все работники имеют высшее образование.

       В туркомпании «Спутник» в сфере управления персоналом стараются учитывать как экономические аспекты, так и потребности и интересы сотрудников. Руководитель фирмы старается сформировать настоящий коллектив единомышленников, учитывая при этом следующее:

• коллектив функционирует как единый организм, причем ответственность за результаты также носит коллективный, а не индивидуальный характер;
• любой участник коллектива должен постоянно совершенствовать свою квалификацию, чтобы обладать универсальными, энциклопедическими в своей сфере знаниями, трудовыми навыками. Это позволяет эффективно и творчески работать, постоянно взаимодействовать с другими его представителями. В то же время коллектив не может диктовать состоящим в ней партнерам свою волю – каждый сохраняет самостоятельность;
• все члены коллектива имеют равные права в его работе, планируют свою трудовую деятельность, участвуют в планировании деятельности всей организации.

       Социальная  эффективность деятельности по управлению персоналом реализуется в виде исполнения ожиданий, потребностей и интересов сотрудников, которые многообразны. Сюда относится, например, хорошая оплата труда, приятные условия работы и возможности для развития личности.

       Внутренняя  среда предприятия стабильна  и не создает никаких барьеров в достижении целей предприятия: организационная структура включает в себя все необходимые отделы для успешной деятельности; наличие материального поощрения работников; квалифицированный управленческий персонал.

       Внешнюю среду предприятия, как и у  других предприятий, из-за экономического положения в стране можно считать нестабильной. Анализ внешней среды выявил следующие возможные угрозы:

       - острая конкуренция на рынке туруслуг (84 туркомпании);

       - изменения во вкусах потребителей;

       - чрезмерно высокая степень неопределенности рынка Чувашии.

       Анализ  внешней среды дает организации  время для прогнозирования возможностей, для составления плана на случай непредвиденных обстоятельств, для  разработки системы раннего предупреждения на случай возможных угроз и на разработку стратегий, которые могут превратить прежние угрозы в любые выгодные возможности. Поэтому важное значение придается правильному распределению финансовых ресурсов, что позволяет увеличить объем реализации и получить запланированную прибыль

       Туристическая компания «Спутник» является известным коммерческим предприятием, имеет хорошую репутацию среди клиентов, уделяет внимание повышению своего имиджа. Все это положительно влияет на коллектив турфирмы, стимулирует сотрудников, вдохновляет на творческий подход к труду. 

1.2. Анализ технико-экономических показателей деятельности 

       Любое предприятие, независимо от сферы его  деятельности должно вести бухгалтерскую  отчетность и проводить финансовый анализ результатов своей деятельности за различные периоды времени. Рассмотрим бухгалтерский баланс предприятия (форма №1) за 2005-2007 годы. Для анализа данных баланса составим агрегированный баланс предприятия (табл. 1). 
 

       Таблица 1

       Агрегированный  баланс организации

       Проанализировав агрегированный баланс предприятия в динамике за три года можно сделать вывод, что имущество предприятия в период с 2005 по 2007 год уменьшилось. Это было вызвано снижением оборотных активов с 118 тыс.руб. до 32 тыс.руб., т.е. на 72,9%.

      Уменьшение стоимости оборотных активов произошло за счёт всех их составляющих, соответственно снизилась доля оборотных активов в имуществе предприятия с 95,2% в 2005 году до 91,2% в 2006 году и 84,2% - в 2007 году. Также наблюдается уменьшение медленно реализуемых активов на 21 тыс. руб. На 58 тыс. руб. или 89,2% снизились высоколиквидные активы предприятия, что является неблагоприятной тенденцией, так как уменьшается ликвидность имущества в целом. Произошло снижение доли высоколиквидных активов: с 52,4% в 2005 году до 18,4% в 2007 году. Что говорит о снижении возможности предприятия быстро погашать свои долги.

      Источники финансирования предприятия в 2007 году уменьшились на 86 тыс. руб. или на 69,4%, их падение было вызвано уменьшение собственного капитала. Собственный капитал предприятия снизился в 2006 году на 63 тыс. руб. или на 86,3%, в 2007 году на 15 тыс. руб. или на 50%, но при этом уменьшилась доля собственных средств в источниках финансирования с 58,8% в 2005 году до 13,2% в 2007 году. Это говорит о том, что организация «живет» в долг. И хотя для туристических фирм характерна высокая доля заемных средств, в данном случае такое значительное снижение собственного капитала неблагоприятно. Заёмный капитал уменьшился на 8 тыс. руб., в основном за счет снижения задолженности по налогам и сборам. У предприятия в 2005 - 2007 годах отсутствуют долгосрочные обязательства, что плохо, так как снижает возможность капитальных вложений.

       Рассмотрим  бухгалтерский баланс предприятия (форма №1) и отчет и прибылях и убытках (форма №2) за 2005-2007 годы. Для анализа технико-экономических показателей рассчитаем относительные удельные показатели (табл. 2).

       Величина  фонда оплаты труда:

       - 424 280 руб. в 2005 г.;

       - 473 542 руб. в 2006 г.;

       - 511 360 руб. в 2007 г.

Таблица 2

Технико-экономические показатели деятельности организации

       Среднесписочная численность работников – 7 человек.

       Проанализировав технико-экономические показатели деятельности ООО «ТК «Спутник»  можно сделать следующие выводы:

       - на протяжении всех трех лет  фондоотдача находилась в положительной  динамике. В период с 2005 г. по 2007 г. она возросла на 11,3 руб.  или на 12,3%;

       - фондоемкость за 3 года уменьшилась  на 10,2%;

       - фондорентабельность в 2006 г. увеличилась  на 549%, а в 2007 г., наоборот, снизилась на 250%;

       - зарплатоотдача в период с  2005 г. по 2007 г. снизилась на 0,09 руб.  или на 6,9%;

       - зарплатоемкость возросла на 6,5%;

       - производительность труда увеличилась  на 9 714 руб./чел.;

       - рентабельность активов в 2006 г. возросла на 46,1%, в 2007 г., наоборот, снизилась на 73,2%;

       - коэффициент абсолютной ликвидности  должен быть выше 0,2-0,3. В 2005 г.  он составил 1,3, т.е. организация  могла полностью погасить свои  текущие обязательства с помощью  наиболее ликвидных активов. В 2006 г. он снизился до 0,4, что говорит о возможности погасить 40% обязательств наиболее ликвидными активами. В 2007 г. коэффициент абсолютной ликвидности достиг 0,2, это говорит о том, что финансовое состояние предприятия ухудшилось, так как оно может погасить только 20% текущих обязательств;

      - коэффициент критической ликвидности  в норме должен составлять 07,-1,0. В 2005 и 2006 годах он был в  рамках нормативных значений. Однако, в 2007 г. коэффициент составил 0,3, это говорит о том, что предприятие не сможет погасить обязательства за счёт предстоящих денежных поступлений;

      - коэффициент текущей ликвидности  должен быть 1,5-2,0. В течение трех  лет коэффициент снижался, в 2006 и 2007 годах он не уложился  в нормативные рамки, составив 1,1 и 0,7 соответственно. Это говорит о не возможности организации ответить по всем своим обязательствам;

      - в 2006 г. рентабельность продаж  возросла на 5,47%, но в 2007 году  снизилась на 2,55%.

       Для более точного анализа финансового  состояния предприятия необходимо также провести анализ формы №2 «Отчёт о прибылях и убытках» за 2005- 2007 годы (табл. 3).