Анализ предприятия «Концерну Галнафтогаз»

 

Зміст

Вступ……………………………………………………………………………….2

Розділ 1.Методика аналізу та оцінки фінансового стану підприємства………..3

Розділ 2.Техніко-економічна характеристика діяльності підприємства………..6

Розділ 3.Аналіз фінансового стану підприємства……………………………….10

Розділ 4.Шляхи підвищення ефективності фінансово-господарської діяльності підприємства……………………………………………………………………....25

Список використаних джерел…………………………………………………….26

Додатки……………………………………………………………………………27

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Вступ

Фінанси підприємств як складова частина фінансової системи займають визначальне місце у структурі  фінансових відносин суспільства. Вони функціонують у сфері суспільного  виробництва, де створюється валовий  внутрішній продукт, матеріальні та нематеріальні блага, національний дохід - основні джерела фінансових ресурсів. Саме тому від стану фінансів підприємств залежить можливість задоволення  суспільних потреб, фінансова стійкість  країни.

Метою оцінки фінансового  стану підприємства є пошук резервів підвищення рентабельності виробництва  і зміцнення комерційного розрахунку як основи стабільної роботи підприємства і виконання ним зобов'язань  перед бюджетом, банком та іншими установами. На основі аналізу фінансових звітів компаній здійснюється оцінка їхньої фінансової діяльності. За допомогою  такого аналізу інвестори, кредитори, менеджери та інші заінтересовані сторони  оцінюють минулий, поточний та очікуваний фінансовий стан підприємства. Це показує  важливість фінансової звітності.

Мета даної розрахункової роботи навчитися користуватися під контролем керівника формами бухгалтерського обліку та навчитися проводити детальний аналіз фінансово-господарської діяльності підприємства.

 

Розділ 1.Методика аналізу та оцінки фінансового  стану підприємства

Значні трансформаційні  зміни, що відбуваються останніми роками в умовах ринкових відносин в Україні, зокрема кардинальні зміни банківської  системи, впровадження нових форм власності, трансформація бухгалтерського  обліку, надають надзвичайної актуальності питанням аналізу та управління фінансовими  ресурсами суб’єкта господарювання як основним і пріоритетним. Це зумовлено  бажанням підприємців визначати  потенційні можливості збільшення прибутку фірми, які можна з’ясувати тільки на основі своєчасного й об’єктивного аналізу фінансового стану; необхідністю виявляти «больові точки» у фінансовій діяльності та способи найефективнішого використання фінансових ресурсів підприємства, адже неефективне використання фінансових ресурсів призводить до низької платоспроможності підприємства і, як наслідок, до можливих перебоїв у постачанні, виробництві і реалізації продукції. Враховують фінансовий стан і банки, розглядаючи режим його кредитування та диференціацію відсоткових ставок.

Фінансовий стан підприємства визначається сукупністю показників, що відображають наявність, розміщення і використання ресурсів підприємства, його реальні й потенційні фінансові  можливості. Він безпосередньо впливає  на ефективність підприємницької діяльності господарюючих суб’єктів. У свою чергу фінансовий стан суб’єктів  господарювання прямо залежить від  результатів їх підприємницької  діяльності.

Фінансовий стан підприємства - це комплексне поняття, яке є результатом взаємодії всіх елементів системи фінансових відносин підприємства, визначається сукупністю виробничо-господарських факторів і характеризується системою показників, що відображають наявність, розміщення і використання фінансових ресурсів. Фінансовий стан підприємства залежить від результатів його виробничої, комерційної та фінансово-господарської діяльності. Тому на нього впливають усі ці види діяльності підприємства. Передовсім на фінансовому стані підприємства позитивно позначаються безперебійний випуск і реалізація високоякісної продукції.

Одним із найпоширеніших видів  аналізу є аналіз фінансових коефіцієнтів. Фінансові коефіцієнти доволі популярні серед інвесторів та фінансових аналітиків, оскільки їх легко обчислити на підставі даних фінансових звітів підприємств. Однак особливістю цього виду аналізу є те, що обраховані коефіцієнти, їх цінність залежать від достовірності й повноти інформації, поданій у фінансовій звітності.

Існує досить велика кількість  показників, які характеризують фінансовий стан підприємства. Виділяють такі групи показників:

• Оцінювання майнового стану підприємства;
• Прибутковості
• Ліквідності та платоспроможності
• Фінансової стійкості та стабільності підприємства
• Рентабельності підприємства
• Ділової активності
• Акціонерного капіталу.

Однак систематичний аналіз фінансового стану підприємства не завжди має здійснюватись за всіма  показниками. Необхідна кількість  та види показників обираються залежно  від конкретної мети аналізу.

Група показників оцінки майнового  стану підприємства дає змогу  проаналізувати наявність майна, його структуру, зношеність, ефективність використання та оновлення.

Показники рентабельності (прибутковості) характеризують загальну ефективність використання активів та вкладеного капіталу, а також спроможність підприємства генерувати прибуток у процесі його господарської діяльності.

Показники ліквідності дають  змогу оцінити спроможність підприємства розраховуватися за своїми поточними  фінансовими зобов’язаннями за рахунок своїх поточних активів, які можуть бути використані для погашення боргів. Такі активи називають ліквідними. Ліквідними є оборотні активи, які можна порівняно швидко і без фінансових втрат реалізувати й отримати готівку: грошові кошти та їхні еквіваленти, виробничі запаси, запаси готової продукції на складі, дебіторська заборгованість, ліквідні цінні папери тощо.

У практиці фінансового аналізу  виділяють три рівні ліквідності:

• Загальний коефіцієнт ліквідності (загальний коефіцієнт покриття), який характеризує платіжні можливості підприємства не тільки за умови своєчасних розрахунків з дебіторами, а й продажу інших елементів оборотних матеріальних активів.
• Коефіцієнт швидкої ліквідності показує, чи достатньо грошових коштів, ліквідних цінних паперів та дебіторської заборгованості для погашення поточних зобов’язань за платежами за умови своєчасного проведення розрахунків із дебіторами.
• Коефіцієнт абсолютної ліквідності (платоспроможності) характеризує, які частину своїх поточних зобов’язань підприємство здатне негайно погасити.

Група показників фінансової стійкості характеризує структуру  використовуваного підприємством  капіталу з погляду фінансової стабільності його розвитку в майбутньому.

Показники оцінки ділової  активності і руху грошових коштів дають змогу оцінити швидкість  обертання сформованого підприємством  капіталу та його активів у процесі  господарської діяльності.

Показники оцінки акціонерного капіталу характеризують прибутковість  і цінність акцій, емітованих підприємством, а також їхню дивідендну віддачу.

 

 

 

Розділ 2.Техніко-економічна характеристика підприємства

провідна українська компанія, основною діяльністю якої є роздрібна  реалізація пального та супутніх товарів  через мережу заправних комплексів «ОККО». Компанія один із лідерів на ринку нафтопродуктів. Діяльність «Концерну Галнафтогаз» представлена у всіх областях України та АР Крим. Іншим важливим напрямком діяльності Концерну є реалізація споживчих і супутніх товарів в магазинах при АЗК. «Концерн Галнафтогаз» також реалізовує нафтопродукти великим та малим гуртом та надає послуги зі зберігання та транспортування нафтопродуктів для сторонніх юридичних осіб. На даний момент Компанія на стадії активного розвитку, збільшує кількість АЗК, магазинів і ресторанів швидкого обслуговування при АЗК.

З 31 серпня 1993 року бере початок iсторія ВАТ «Концерн Галнафтогаз», тодi була зареєстрована Івано-Франківська обласна виробничо-комерційна фірма «Івано-Франківськнафтопродукт». Хоча в структурі цього підприємства є підрозділи, які працюють на ринку значно давніше, зокрема нафтобаза в Долині, Івано-франківської області працює з 1936 року.

30 жовтня 2001 року в процесі злиття ВАТ «Івано-Франківськнафтопродукт», ВАТ «Закарпатнафтопродукт-Ужгород» і ВАТ «Закарпатнафтопродукт-Хуст» було засноване Відкрите Акціонерне Товариство «Концерн Галнафтогаз». Статутний фонд Товариства становив 54 млн грн.

Міжнародна аудиторська компанія Ernst & Yоung проводить повний аудит фінансово-господарської діяльності Концерну за 2003 рік. Усі фінансові показники компанії ведуться згідно міжнародних та національних стандартів. Станом на 31 грудня 2003 р. підтверджені аудитом (Ernst & Young) консолідовані активи компанії становлять 336,1 млн. грн., чистий прибуток за 2003 рік — 11,1 млн. грн. Протягом 2004 року здійснено додатковий випуск акцій компанії, внаслідок чого статутний фонд збільшився на 23% із 130 млн. грн. до 160 млн.грн. Райффайзенбанк-Україна відкрив чергову кредитну лінію Галнафтогазу в розмірі $5 млн. терміном на 5 років.

Протягом 2010 року було відкрито 9 автозаправних  комплексів «ОККО» у Київській, Харківській, Волинській, Житомирській, Одеській областях та АР Крим. Виведено на ринок новий вид дизельного пального з покращеними експлуатаційними властивостями – Pulls Diesel.

Ефективно працюючи на українському нафтопродуктовому ринку, «Концерн Галнафтогаз» окрім бізнесових інтересів, водночас реалізовує низку важливих соціальних проектів та програм. Ріст нашої Компанії — це постійне зростання кількості нових робочих місць у більшості регіонів Західної та Центральної України, в тому числі у віддалених сільських місцевостях.

За умов переходу економіки України до ринкових відносин, суттєвого розширення прав підприємств у галузі фінансово-економічної діяльності значно зростає роль своєчасного та якісного аналізу фінансового стану підприємств. Розглянемо загальну тенденцію зміни основних економічних показників діяльності підприємства на основі форми №2.

Таблиця 2.1

Аналіз та оцінка основних показників діяльності корпорації

« Укратомприлад» за 2008-2010рр

№	Показник	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
		2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
1	Доход (виручка) від  реалізації  товарної продукції	6684028	7274269	9414813	590241	2140544	8,8	29,4

 

Продовження таблиці 2.1

2	Чистий доход (виручка)від реалізації товарної продукції	5593605	6075208	788693	481603	-5286515	8,6	-87,0
3	Собівартість реалізованої товарної продукції	-4821250	-5152875	-7130750	331625	1977875	6,9	38,4
4	Валовий прибуток	772335	922233	755443	149898	-166790	19,4	-18,1
5	Фінансовий результат від операційної діяльності	274455	340087	484727	65632	144640	23,9	42,5
6	Чистий прибуток	-414967	86825	255776	501792	168951	-	-100,0

 

Рис.2.1 Динаміка зміни основних показників діяльності корпорації « Укратомприлад» за 2008-2010 рр

З вище зображеного графіку видно, що корпорація «Укратомприлад» знаходиться на стадії розвитку.

Проаналізувавши основні показники діяльності корпорації  «Укратомприлад» за 2008-2010 рр. визначили, що виручка від реалізації товарної продукції, робіт та послуг у 2009 році в порівняні з 2008 збільшився на 590241 тис грн. або на 8,8%, у 2010 році в порівняні з 2009 цей показник також збільшився на 2140544 або на 29,4%.

Чистий доход  у 2009 році в порівнянні з 2008 збільшився на 481603 або на 8,6%, у 2010 році в порівнянні з 2009 зменшився на 5286515 тис грн. або 87,0%.

Валовий прибуток у 2009 році в порівнянні з 2008 збільшився на 149878 тис грн. або на 19,4%, у 2010 році в порівнянні з 2009 зменшився на 166790 тис грн. або на 18,1%

Фінансовий результат  від операційної діяльності у 2009 році в порівнянні з 2008 збільшився на 65632 тис грн. або на 23,9%, у 2010 році в  порівнянні з 2009 збільшився на 144640 тис  грн. або на 42,5%.

Чистий прибуток у 2009 році в порівнянні з 2008 збільшився на 501792 тис грн.,у 2010 році в порівнянні з 2009 збільшився на 168951 тис грн.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Розділ 3.Аналіз фінансового стану підприємства

1 група Аналіз майнового стану підприємства

1.1.Розрахуємо наступний коефіцієнт – коефіцієнт зносу основних засобів. Показник характеризує частку зношених основних засобів у загальній їх вартості. Використовується в аналізі для характеристики стану основних засобів.

Коефіцієнт зносу  ОЗ за 2008рік= =-0,11

Коефіцієнт зносу  ОЗ за 2009рік=-0,12

Коефіцієнт зносу  ОЗ за 2010рік=-0,14

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт зносу  ОЗ	-0,11	-0,12	-0,14	-0,23	-0,26	9,09	16,6

 

На підприємстві частка зношених основних засобів зменшилась. Спостерігається тенденція до зменшення, а тому це позитивно впливає на дане підприємство.

2 група Аналіз ліквідності підприємства

2.1. Коефіцієнт  покриття

Коефіцієнт покриття за 2008рік==1,42

Коефіцієнт покриття за 2009рік=1,249

Коефіцієнт покриття за 2010рік=1,241

 

 

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт покриття	1,42	1,249	1,241	-0,18	-0,008	-12,6	-0,64

 

Оскільки коефіцієнт покриття повинен бути від 1-1,5, а  мої коефіцієнти за 2008рік=1,42, 2009 рік=1,249, 2010рік=1,241, то підприємство не має боргів і має ідеальне значення показника.

2.2.Коефіцієнт швидкої ліквідності. Даний коефіцієнт дає змогу оцінити здатність підприємства розраховуватись за почерговими зобов’язаннями за рахунок найбільш ліквідних активів підприємства, тобто можна виявити скільки грошових одиниць ліквідних оборотних активів припадає на кожну грошову одиницю зобов’язань.

Коефіцієнт швидкої ліквідності за 2008 рік = (Оборотні активи-виробничі запаси-незавершене виробництво-товари)/Оборотні активи=1,15

Коефіцієнт швидкої  ліквідності за 2009 рік=1,05

Коефіцієнт швидкої  ліквідності за 2010 рік=1,22

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт швидкої ліквідності	1,15	1,05	1,22	-0,1	0,17	-8,69	16,19

 

За рахунок  збільшення виробничих запасів у 2009 році коефіцієнт швидкої ліквідності  знизився порівняно з 2008 роком, це свідчить про те, що підприємство не має можливості швидко погасити поточні зобов’язання, а у 2010 році порівняно з 2009 коефіцієнт зріс, що поганою тенденцією, оскільки повинен бути від 0,6-0,8.

2.3.Коефіцієнт абсолютної ліквідності. Він є найбільш жорстким критерієм ліквідності підприємства і показує, яку частину короткострокових зобов'язань можна за необхідності погасити негайно. Рекомендоване значення має бути більше 0 і тенденція до збільшення.

Коефіцієнт абсолютної ліквідності  за 2008рік= грошові кошти /поточні  зобов’язання=0,142

Коефіцієнт абсолютної ліквідності  за 2009рік=0,145

Коефіцієнт абсолютної ліквідності  за 2010рік=0,15

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	0,142	0,145	0,15	0,003	0,005	2,11	3,44

 

Оскільки спостерігається  тенденція до збільшення, то можна  сказати, що підприємство має певну  готовність негайно погасити короткострокову  заборгованість.

2.4.Чистий  оборотний капітал характеризує спроможність підприємства сплачувати свої поточні зобов'язання та розширювати подальшу діяльність.

Чистий оборотний  капітал за 2008 рік = оборотні активи-поточні зобов’язання = 330617

Чистий оборотний  капітал за 2009 рік=490162

Чистий оборотний  капітал за 2010 рік=333890

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Чистий оборотний  капітал	330617	490162	333890	159545	-156272	48,25	-31,88

 

Оскільки всі  показники більше 0 і тенденція  до збільшення,то це позитивно впливає  на фінансовий стан підприємства для  того, щоб сплатити поточні зобов’язання.

3група Аналіз платоспроможності  підприємства

3.1.Коефіцієнт  платоспроможності

Коефіцієнт платоспроможності  за 2008 рік = =0,37

Коефіцієнт платоспроможності за 2009 рік=0,31

Коефіцієнт платоспроможності за 2010 рік=0,39

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт платоспроможності	0,37	0,31	0,39	-0,06	0,08	-16,21	25,80

 

 

Оскільки даний  показник менше 0,5, то це показує, що підприємство за допомогою своїх активів не може повністю покрити свою заборгованість.

3.2.Коефіцієнт  фінансування показує можливість розвиватися за рахунок власних коштів.

Коефіцієнт фінансування за 2008рік = (забезпечення наступних витрат і платежів + довгострокові зобов’язання + поточні зобов’язання + доходи майбутніх періодів)/власний капітал =1,63

Коефіцієнт фінансування за 2009рік=2,17

Коефіцієнт фінансування за 2010рік=1,50

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт фінансування	1,63	2,17	1,50	0,54	-0,67	33,12	-30,87

 

У 2009 році в порівнянні з 2008 коефіцієнт зріс за рахунок збільшення доходів майбутніх періодів, поточних зобов’язань та довгострокових зобов’язань, це є негативним явищем, а у 2010 році в порівнянні з 2009 коефіцієнт зменшився, але це також погано впливає а  підприємство, оскільки даний коефіцієнт повинен бути менше 1.

3.3.Коефіцієнт  забезпечення власними оборотними  засобами показує, яка частина матеріальних оборотних активів фінансується за рахунок засобів чистого оборотного капіталу.

Коефіцієнт забезпечення власними оборотними засобами за 2008 рік = (оборотні активи-поточні зобов’язання)/поточні  зобов’язання =0,42

Коефіцієнт забезпечення власними оборотними засобами за 2009 рік=0,249

Коефіцієнт забезпечення власними оборотними засобами за 2010 рік=0,241

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт забезпечення власними оборотними засобами	0,42	0,249	0,241	-0,18	-0,008	-40,71	-3,21

 

Оскільки за 2008, 2009 та 2010 роки коефіцієнт менше 1 і спостерігається  тенденція зменшення, тому це негативно  позначається на підприємстві.

3.4.Коефіцієнт маневреності власного капіталу показує, яка частина власного капіталу використовується для фінансування поточної діяльності, тобто яку вкладено в оборотні кошти, а яку капіталізовано.

Коефіцієнт маневреності власного капіталу за 2008 рік = (власні кошти + довгострокові кредити + довгострокові позики – поза оборотні активи)/власні кошти + довгострокові кредити + довгострокові позики = 0,20

Коефіцієнт маневреності власного капіталу за 2009 рік = 0,26

Коефіцієнт маневреності власного капіталу за 2010 рік = 0,15

 

 

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт маневреності власного капіталу	0,20	0,26	0,15	0,06	-0,11	30	-42,3

 

Оскільки коефіцієнт більше 0, то це позитивно впливає  на дане підприємство.

4 група Аналіз ділової активності  підприємства

4.1.Коефіцієнт  оборотності активів характеризує на скільки ефективно використовуються активи з точки зору обсягу реалізації, оскільки показує скільки гривень реалізації припадає на кожну гривню, вкладену в активи підприємства. Іншими словами - скільки разів за звітний період активи обернулися в процесі реалізації продукції.

Коефіцієнт оборотності  активів за 2008 рік = = 1,82

Коефіцієнт оборотності  активів за 2009 рік = 1,2

Коефіцієнт оборотності  активів за 2010 рік = 0,13

	Період			Абсолютне відхилення		Відносне відхилення,%
	2008	2009	2010	2009/2008	2010/2009	2009/2008	2010/2009
Коефіцієнт оборотності  активів	1,82	1,2	0,13	-0,62	-1,07	-34,06	-89,16

 

За 2009 рік активи обернулися в процесі реалізації продукції майже два рази, цей  показник зменшився у порівнянні з 2008 роком,а у 2010 активи обернулися менше одного разу.

4.2.Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості порівняння термінів погашення дебіторської і кредиторської заборгованості дозволить зробити висновок про платоспроможність підприємства. Перевищення терміну погашення дебіторської заборгованості над кредиторською свідчить про погіршення платоспроможності підприємства.