Бизнес План ООО "Пикник" в Project Expert

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Содержание

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Планирование развития предприятия требует применения современных методик и инструментов, снижающих временные затраты. Эффективным, адекватным решаемым задачам методом является метод имитационного моделирования, основу которого составляет сценарный подход. Имитационные модели позволяют проигрывать различные варианты развития предприятия, состояния внешнего экономического окружения, планируемые инвестиционные проекты. Они дают возможность проверить различные идеи, гипотезы и предположения относительно развития бизнеса, проанализировать последствия их реализации. Деятельность предприятия в модели воспроизводится посредством описания движения денежных потоков (поступлений и выплат, Cash-Flow) как событий, происходящих в различные периоды времени.

Названные подходы положены в основу аналитической системы Project Expert, которая позволяет последовательно моделируя в системе планируемую деятельность нового или действующего предприятия и изменения в экономической среде, вести инвестиционное проектирование и финансовое планирование, создавать бизнес-планы, удовлетворяющие международным требованиям, а также оценивать эффективность реализации проектов.

Работа с Project Expert может быть представлена в виде следующих основных шагов:

• Построение модели.
• Определение потребности в финансировании.
• Разработка стратегии финансирования.
• Анализ финансовых результатов.
• Формирование и печать отчета.
• Ввод и анализ данных о текущем состоянии проекта в процессе его реализации.

Целью данной курсовой работы является составление бизнес-плана в программе Project Expert и анализ его эффективности.

В процессе мы решим следующие задачи:

1) изучение и приобретение навыков работы в программе;

2) разработка собственной финансовой  модели предприятия;

3) анализ полученных показателей  и оценка его эффективности.

Объектом нашей курсовой работы будет организация «Пикник», которая занимается изготовлением и дальнейшей продажей изделий для пикника, а именно палаток и спальных мешков. С помощью данного проекта мы наглядно покажем практическое применении функций данной программы.

 

Раздел 1. «Проект»

Раздел "Проект" предназначен для ввода общей информации о  проекте, настройки параметров расчета и отображения данных. Создание нового проекта обычно начинается с формирования данных в этом разделе программы.

 

 

Рис. 1 Заголовок проекта

Объектом изучения данной курсовой работы является ООО «Пикник», которое занимается изготовлением и дальнейшей продажей изделий для пикника, а именно палаток и спальных мешков.

Датой начала проекта: 01.01.2013 года.

Длительность 2 года, то есть 24 месяца.

Мы подразумеваем, что за этот период компания сможет не только окупиться, но и принести чистую прибыль.

Продуктами, которые компания собирается производить являются:

 

Рис. 2 Продукты/Услуги

Начало продаж палатки 1-местной и спальных мешков произойдет 30.03.2013 года, начало продаж палатки 2-местной произойдет 29.03.2013 года, а начало продаж палатки 4-местной - 28.03.2013 г., что указывается в календарном плане.

Так же в данном разделе в модуле «Настройка расчетов» можно установить ставку дисконтирования.

Ставка дисконтирования позволяет  корректировать суммы денежных выплат с учетом различной стоимости денег в разные моменты времени. Она используется при расчете показателей эффективности проекта. В качестве ориентира при выборе ставки дисконтирования обычно рассматриваются процентные ставки по банковским вкладам и государственным ценным бумагам.

Ставка дисконтирования установлена в размере 15% в рублях и 5 % в долларах США, при этом шаг дисконтирования является месяц (см. Рис. 3).

 

Рис. 3 Настройки расчета

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Раздел 2. «Компания»

Данный раздел предназначен для ввода данных, характеризующих финансово-экономическое состояние предприятия на начало проекта.

Данный раздел состоит  из четырех модулей:

• стартовый баланс;
• банк, система учета;
• текстовое описание и
• структура компании.

Действующее предприятие  к началу проекта может располагать  движимым и недвижимым имуществом, денежными средствами, материальными запасами, а также может иметь обязательства перед кредиторами, и дебиторскую задолженность за реализованные продукты или услуги. Все эти данные вносят в модуль «Стартовый баланс».

В нашем случае мы создаем принципиально новую организацию, поэтому она имеет «нулевой баланс», а вновь созданные активы отображаются в разделе «Инвестиционный план».

В случае нашего проекта  в этом разделе мы заполняем лишь  вкладку:

 

Рис. 4 Банк, система учета.

 

В поле со списком Финансовый год следует выбрать месяц, с которого начинается финансовый год. Общепринятый порядок учета определяет начало финансового года в январе.

В списке Принцип учета запасов может быть выбран один из трех возможных методов учета запасов сырья, материалов и комплектующих. FIFO – это метод оценки запасов по ценам первых закупок, а LIFO – по ценам последних закупок,а так же учет запасов по средним ценам. В нашем случае используем метод FIFO.

 

 

 

Раздел 3. «Окружение»

Данный раздел предназначен для описания финансово-экономической среды, в которой будет реализовываться проект. Он состоит из четырех модулей:

1. валюта;
2. учетная ставка; (в нашем проекте не используется)
3. инфляция;
4. налоги.

Валюта

Модуль Валюта позволяет установить основную и вторую валюту проекта, а также единицы их измерения и курсового соотношения на период действия проекта.

Результаты вычислений в основной валюте проекта будут отражаться в тыс. руб. «Российский рубль» - это  основная валюта, дополнительная валюта – «доллар США».

Курса рубля к доллару  примем равным: 1$ = 30 руб.

Рис. 5 Валюта проекта

 

Инфляция

Модуль "Инфляция" обеспечивает ввод данных, характеризующих инфляционные факторы внешней среды, в которой  реализуется проект. В данном диалоге  предусмотрены процедуры ввода показателей инфляции по пяти группам объектов инфляции, которые характеризуют изменения стоимости поступлений и выплат по основным статьям проекта:

• сбыт (продукция или услуги),
• прямые издержки (материалы, комплектующие и другие переменные издержки кроме заработной платы),
• общие издержки (операционные, торговые, административные издержки),
• заработная плата,
• недвижимость (здания, сооружения, оборудование).

Спрогнозируем инфляцию на уровне:

1. Для рубля:

 

Рис. 6 Инфляция

2. Для доллара соответственно 5,3 %.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Налоги

Налогами, которые уплачивает ООО «Пикник» показаны на рисунке 7.

 

Рис. 7 Налоги

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Раздел 4. «Инвестиционный план»

Данный раздел предназначен для  составления календарного графика  работ (проекта) с указанием отдельных этапов, необходимых финансовых ресурсов для выполнения этих этапов, установления взаимосвязей между этапами, формирования активов предприятия (проекта), описания способов и сроков амортизации созданных активов. Он  состоит из четырех модулей:

• календарный план;
• список активов;
• ресурсы.

Календарный план

Модуль Календарный план предназначен для:

• составления календарного плана проекта;
• описания отдельных этапов проекта с назначением  необходимых ресурсов для их выполнения;
• формирования годового календаря и др.

В нашем случае деятельность состоит из 10 этапов, в которые входит производство четырех изделий. Также установлены взаимосвязи между этапами и их стоимость.

 

Рис. 8 Календарный план

 

 

 

Список активов

Модуль "Список активов" позволяет (без вхождения в модуль "Календарный план") редактировать список активов, тип актива, способ начисления амортизации, способ списания НДС, продажу актива, дополнительные инвестиции на реконструкцию актива.

Список активов нашей организации представлен на рисунке 9.

 

Рис. 9 Список активов

 

Через вкладку характеристика актива, устанавливаем способ начисления амортизации, тип актива и период до ликвидации. Для каждого из активных этапов были установлены параметры. Например, для этапа «приобретение оборудования для пошива» были установлены параметры, которые представлены на рисунке 10.

Рис. 10 Характеристика активов

Такие же данные установлены и для второго этапа «Приобретение оборудования для нарезки направляющих» и «Монтаж оборудования».

Для последующих этапов установлены параметры:

Период ликвидации: 60 месяцев.

Тип амортизации: линейная.

Тип актива: Предоплаченные расходы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Раздел  5. «Операционный план»

Данный раздел предназначен для  ввода исходных данных по сбыту произведенной  продукции и об издержках, которые  могут быть отнесены к периоду  производственной деятельности предприятия, реализующего проект.

Он состоит из пяти модулей:

• план сбыта;
• план производства;
• материалы и комплектующие;
• план по персоналу;
• общие издержки;

План сбыта

Модуль «План сбыта» предназначен для ввода информации о ценах на продукты и предполагаемых тенденциях их изменений, условиях продажи и оплаты товаров или услуг, а также других данных, относящихся к маркетинговой политике компании.

Для нашего проекта здесь мы установили цену товаров по факту и в кредит в значения представленных на рисунке 11.

Рис. 11 План сбыта

 

В этом же разделе вводятся данные по объему продаж через быстрый  ввод, где мы устанавливаем плановый объем продаж, рост объема прибыли  и другие параметры. Рисунок 12 показывает окно ввода объема продаж для изделия «Палатка 2-местная» с ценой по факту.

Рис. 12 Быстрый ввод объема продаж

 

Планы производства

Модуль «План производства»  предназначен для описания производственной  программы предприятия. В этом модуле вводится информация о прямых издержках производственного периода проекта и формируется график производства.

Для каждого из товаров определяется производственный цикл, а также состав материалов и их стоимость. Для продукта «Палатка 2-местная» план производства представлен на рисунке 13.

Рис. 13 Производство

Также здесь устанавливаются  данные по сдельной заработной плате:

Для продукта «Палатка 1-местная» сдельная работа с соответствующей заработной платой представлена на рисунке 14.

Рис. 14 Производство

 

Материалы и комплектующие

Модуль Материалы и комплектующие  предназначен для ведения общего склада материалов и комплектующих. К тому же в данном модуле можно установить объем закупок и даже сезонные колебания на цену товара. Относительно наишего производства материалы выглядят так:

Рис. 15 Сырье, материалы  и комплектующие

План по персоналу

В данном модуле описываем  размер общих (постоянных) издержек на заработную плату работников предприятия.

Данные о персонале подразделяются на три группы: Управление, Производство, Маркетинг, каждая из которых помещается в соответствующей карточке диалога. Такое деление позволяет детализировать структуру издержек для целей анализа хозяйственной деятельности. Структуры данных каждой группы совершенно одинаковы, поэтому достаточно рассмотреть одну из трех карточек данного диалога.

Например, рассмотрим вкладку «производство» на примере рисунка 16.

Рис. 16 План персонала

 

Мы устанавливаем не только заработную плату, но и периодические выплаты, которые описываются двумя параметрами: период и длительность. Период (месяц, квартал, 6 месяцев, год) выбирается в поле со списком, а длительность устанавливается с помощью переключателя «В течение»: всего проекта; периода производства; периода с указанными границами.

Общие издержки

Модуль «Общие издержки»  предназначен для ввода постоянных издержек. К общим издержкам относятся, например, затраты на коммунальное обслуживание, аренду помещений и оборудования, ремонтные работы, содержание транспорта, рекламу и т.п

Например, расходы на рекламу  согласно рис. 17 будут составлять:

 

Рис. 17 Общие издержки

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Раздел 6. "Финансирование"

Раздел "Финансирование" имеет 8 модулей: Акционерный капитал, Займы, Лизинг, Инвестиции, Другие поступления. Другие выплаты. Распределение прибыли. Льготы по налогу на прибыль.

К этому разделу можно  приступать только тогда, когда закончен ввод всех данных о поступлениях и  затратах (о денежных потоках) в проекте, а также проведен расчет потребности в капитале. После этого мы можем вводить данные о стратегии формирования капитала проекта, что позволит программно сформировать величину дефицита для дальнейшего выбора схемы финансирования и способа привлечения средств.

Мы будем вводить данные только в раздел «Акционерный капитал»  и «Займы».

 

Акционерный капитал

Модуль предназначен для  описания условий финансирования проекта  посредством продажи акций предприятия.

Рис. 18 Акционерный капитал

 

В таблице, представленной на рисунке 18, содержится Список акционеров, в котором указана сумма и дата вклада каждого из них. Нижняя часть диалога предназначается для определения порядка выплаты вкладов и описания приобретенных акций.

В процессе ввода данных в диалоге Акционерный капитал можно оценивать баланс денежных средств и величину дефицита наличности с учетом внесенных изменений. Для этого используем Дефицит, программа выполнит расчет проекта и отобразит в окне просмотра необходимую информацию из таблицы Кэш-фло (Потоки денежных средств),что можно увидеть на рис.19.

Рис. 19 Дефицит  денежных средств

 

Просматривая представленную информацию, можно определить период, в течение которого наблюдается дефицит наличности и момент возникновения максимального дефицита средств. При этом появляется возможность построения оптимальной схемы привлечения финансовых ресурсов. В нашем случае,  благодаря займу, который будет описан ниже, дефицита средств нет.

 

Займы

Если в какой-либо период времени баланс наличности принимает  отрицательное значение, это означает, что предприятие не располагает необходимой суммой капитала. В этом случае нам потребуется привлечение внешних финансовых  средств. В модели приведен результат подбора кредита с помощью инструмента Подбор кредита.

Предполагается привлечь валютный кредит в сумме 173999,00 $ под 24 % годовых сроком на 5 мес. Отсрочка начала выплат процентов по кредиту – 0 мес., а по возврату кредита – в конце, выплаты осуществляются ежемесячно. Данные по займу представлены на рис. 20.

Рис. 20 Займы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Раздел 7. «Результаты»

Данный     раздел     дает     пользователю     возможность    просмотреть детализированные результаты, полученные при расчете проекта, например, изменения объема продаж отдельно по каждому виду продукции и способу ее реализации в течение нескольких лет. По отчетным таблицам можно построить графики и диаграммы, позволяющие получить наглядную информацию.

 «Результаты»   позволяет   ознакомиться   с   финансовыми   отчетами сформированного бизнес-плана, включающими баланс, отчет о прибылях и убытках,   движении   кэш-фло   и  об  использовании  прибыли.  Рассмотрим следующие пункты раздела:

• прибыли-убытки;
• кэш-фло;
• баланс;
• отчет об использовании прибыли;
• детализация результатов;
• таблица пользователя;
• графики;
• отчет;
• экспертное заключение.

 

Прибыли-убытки

Отчет о прибылях и убытках показывает доходы и расходы предприятия за определенный период времени. Основываясь на проектировках отчета о прибылях и убытках можно сделать вывод о способности предприятия прибыльно работать в будущем. Анализ отчета о прибылях и убытках позволяет определить структуру доходов и затрат компании, получил объективную оценку ее производственной и коммерческой деятельности. Согласно рис. 21, организация «Пикник» не будет иметь убытков.

Рис. 21 Отчет о прибылях и убытках

 

Кеш-фло

Кэш-фло показывает денежные поступления и выплаты, связанные с основными статьями доходов и затрат согласно рис. 22.,что позволяет нам анализировать структуру доходов.

Отчет о движении денежных средств содержит три раздела, соответствующих  основным направлениям деятельности компании:

• кэш-фло от операционной деятельности;
• кэш-фло от инвестиционной деятельности;
• кэш-фло от финансовой деятельности.

В разделе Кэш-фло от операционной деятельности представлены денежные поступления и выплаты, связанные со сбытом, производством, расчетами по налогам, операциями по размещению временно свободных денежных средств.

Раздел Кэш-фло от инвестиционной деятельности отражает движение денежных средств, связанных с инвестиционным периодом реализации проекта.

Раздел Кэш-фло от финансовой деятельности отражает поступления и выплаты денежных средств по операциям, связанным с финансированием проекта.

Две итоговые строки Кэш-фло  отражают баланс наличности на начало и конец каждого периода. В случае дефицита средств требуется привлечение дополнительных источников финансирования в виде заемного или акционерного капитала.

Рис. 22 Кеш-фло (руб.)

 

График же представленный на рис. 23 наглядно позволяет проанализировать:

• тенденцию суммарного денежного потока; 
• периоды возникновения дефицита денежных средств и размер дефицита.

Как видно в нашем  случае, благодаря займам и собственному капиталу, дефицита не обнаружено.

Рис.23 Кеш-фло (руб.)- График

 

Баланс

Баланс отражает финансовое состояние  предприятия в определенный период времени. Он содержит подробные данные об активах, обязательствах и собственном капитале предприятия.

Рис. 24 Баланс (руб.)

Отчет об использовании  прибыли

Модуль Отчет об использовании прибыли отражает структуру распределения прибыли, получаемой компанией в ходе реализации проекта.

Прибыль к распределению складывается из чистой прибыли и нераспределенной прибыли предыдущего периода. Нераспределенная прибыль текущего периода получается после вычитания из Прибыли к распределению дивидендов по привилегированным акциям, дивидендов по обыкновенным акциям и отчислений в резервы.

Анализ отчета об использовании  прибыли позволяет получить представление о стратегии акционеров, определить их заинтересованность в увеличении собственного капитала компании. Согласно рис.24 в нашем случае все прибыль будет отнесена к нераспределенной, т.к. мы не выплачиваем дивиденды акционерам.

Рис. 25 Отчет об использовании прибыли

Раздел 8. "Анализ проекта"

Данный раздел состоит из 8-ми модулей, которые помогут проанализировать финансовое состояние организации.

• финансовые показатели;
• эффективность инвестиций;
• доходы участников;
• анализ чувствительности;
• анализ безубыточности;
• Монте-Карло (Статистический анализ проекта);
• разнесение издержек и
• доходы подразделений.

Финансовые  показатели

Модуль рассчитывает пять основных групп финансовых показателей:

• показатели платежеспособности и ликвидности;
• показатели деловой активности;
• показатели финансовой устойчивости;
• показатели рентабельности и
• показатели рыночной активности (инвестиционные коэффициенты).

На рис. 26 представлены все финансовые показатели, которые характеризуют деятельности нашей организации как эффективную.

Рис. 26 Финансовые показатели

Эффективность инвестиций

Анализируя таблицу, представленную на рис. 27 можем оценить наш бизнес-план

Рис. 27 Эффективность инвестиций

 

Период окупаемости - это время, требуемое для покрытия начальных инвестиций за счет чистого денежного потока, генерируемого инвестиционным проектом. В нашем случае он составляет 4 месяцев, что меньше длительности нашего проекта.

Средняя норма  рентабельности представляет доходность проекта как отношение между среднегодовыми поступлениями от его реализациями и величиной начальных инвестиций. Согласно нашему бизнес-плану организация получает 2753,86% доходности за период проекта.

Чистый приведенный  доход – это критерий целесообразности реализации инвестиций. Инвестиционный проект, по которому показатель чистого приведенного дохода является отрицательной величиной или равен нулю, должен быть отвергнут, так как он не принесет предприятию дополнительный доход на вложенный капитал. Наш проект имеет положительное значение данного показателя, что позволяет увеличить капитал предприятия и его рыночную стоимость.

Проект считается приемлемым, если рассчитанное значение показателя Внутренняя норма рентабельности не ниже требуемой нормы рентабельности. Значение требуемой нормы рентабельности определяется инвестиционной политикой компании. Наш показатель: 10000,00% что является достаточным.

Модифицированная  внутренняя норма рентабельности определяется как ставка дисконтирования, уравнивающая приведенные выплаты и поступления.

Наш проект является эффективным, поскольку данный показатель больше ставки дисконтирования, что является обязательным условием.

Анализ чувствительности

Анализ чувствительности - одной из задач проектного анализа является определение чувствительности финансовой модели предприятия к изменениям различных параметров. Чем шире диапазон параметров, в котором показатели эффективности остаются в пределах приемлемых значений, тем выше запас прочности проекта, тем лучше он защищен от колебаний различных факторов, оказывающих влияние на результаты реализации проекта.

Рис. 28 Анализ чувствительности (NVP-тыс.руб.)

 

В качестве показателя, по которому будем  проводить анализ, выбираем Чистый приведенный доход (NPV). Будем рассматривать на рис. 29 зависимость данного показателя от параметров:

• "цена сбыта",
• "объем сбыта",
• "прямые издержки".

Анализируя полученные результаты, получаем, что объем сбыта растет по мере возрастания цены и снижению прямых издержек. Это говорит об прибыльности нашей организации, не смотря на то, что проект чувствителен к размеру прямых издержек.

 

Рис. 29 График- «Анализ  чувствительности»

Анализ безубыточности

Анализ безубыточности - в системе анализируются взаимосвязи  между издержками и доходами при различных объемах производства.

В Project Expert я определил  точки безубыточности для каждого  вида продукции и рассчитал объем  продаж, покрывающий все издержки на его производство и реализацию.

Цель Анализа безубыточности состоит в определении объема сбыта, при котором затраты полностью перекрываются доходами от продажи продукции. Таблица на рис. 30 отражает динамику величины прибыли или убытка от продажи каждого продукта.

 

 

Рис.30 Безубыточность

 

Создаваемые системой сводные  таблицы позволяют проводить на определенную дату анализ безубыточности для группы продуктов, определять средневзвешенные значения коэффициента вклада на покрытие, анализировать значения операционного рычага и запас финансовой прочности, как по каждому продукту, так и по компании в целом .

Например на рис. 31 представлен  график точки безубыточности по продукту «Палатка 1-местная». Благодаря данному графику четко видна цена, при которой производство данного изделия будет прибыльным или убыточным. В данном случае рассматривается октябрь 2013 года.

Рис.31 Точка безубыточности - График

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

Анализируя финансово-экономические  показатели деятельности «Пикник», я пришел к выводу, что организация является перспективной с точки зрения инвестирования.

Рассматривая показатели инвестиций при относительно небольшом сбыте и цене на уровне суммарных издержек, можно заметить большой потенциал для расширении деятельности.

В-первых, средней нормы  рентабельности (ARR), которая представляет доходность проекта как отношение между среднегодовыми поступлениями от его реализаций и величиной начальных инвестиций, составляет 2753,86% . Значение этого показателя говорит о рентабельности и доходности данного предприятия.

Во-вторых, такие показатели как срок окупаемости и индекс прибыльности показывают, что проект можно считать не только прибыльным, но и эффективным.

• Индекс прибыльности>1,
• Срок окупаемости < длительности проекта.

Рассматривая минимальную  цены продаж, можно сказать, что если она будет установлена равной суммарным издержкам, то организация: