Финансовый анализ и прогнозирование деятельности организации на примере ООО «Элита» Идринского района

Министерство  сельского хозяйства Российской Федерации

Департамент научно-технологической  политики и образования

Федеральное государственное  образовательное учреждение

высшего профессионального  образования

«Красноярский государственный аграрный университет»

 

Институт  экономики и финансов АПК

 

Кафедра экономического анализа и статистики

Зав. кафедрой д.э.н.,профессор

Пыжикова Наталья  Ивановна

 

     _____________________________

 

 «____» _______________________

2012 г.

 

 

 

ДИПЛОМНАЯ РАБОТА

Финансовый  анализ и прогнозирование деятельности организации

на  примере ООО «Элита» Идринского района.

01 Э03__ ПЗ

 

 

Выполнила         ____________   Дмитриева Виктория Васильевна

Студентка группы ФК-61                                                                                              

 

Руководитель ___________ д.к.н.,профессор

(Ученое звание, степень или Пыжикова Наталья Ивановна 

должность)     

 

 

Консультант д.т.к, профессор

по безопасности 

жизнедеятельности ___________ Чепелов Николай Иванович

(Ученое звание, степень или

должность)   

 

 

 

Красноярск 2013

 

Содержание

Введение                                                                                                  

1.Теоретические  и методологические аспекты проведения  финансового анализа и прогнозирования деятельности  организации                                                                                          

1.1. Сущность  и задачи финансового анализа  организации  …...8-14      

1.2. Внутрихозяйственный  и внешний анализ, их взаимосвязь и основные различия……………………………………………………...14-16 

1.3. Основные  подходы к финансовому анализу………………..17-23                              

1.4. Виды финансового анализа ………………………………….23-24                                                            

1.5. Классификация методов и приемов анализа ……………….25-27                                 

1.6.  Формирование финансовых  результатов предприятия …...27-32               

1.7. Оценка деловой  активности………………………………….32-33                                                   

1.7.1 Оценка положения на  рынке ценных бумаг……………….34-35                           

1.8. Стратегия  предотвращения несостоятельности  (банкротства) фирмы и методы  её прогнозирования…………………………………35-43                     

          

2. Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО «Элита»

2.1. Краткая характеристика  предприятия………………………………..44                                            

2.2. Предварительный обзор  баланса ………………………………....45-48                                                   

2.3. Оценка ликвидности  баланса……………………………………...48-50                                                          

2.4. Характеристика имущества  предприятия………………………..51-58                                      

2.5.  Характеристика источников  средств предприятия …………….58-59                     

2.5.1. Анализ собственных  средств ООО «Элита»…………………..59-65                

2.5.2. Анализ заёмных  средств ООО «Элита»……………………….65-71                      

2.6. Оценка финансовой  устойчивости ООО «Элита»………………71-76               

2.7. Оценка платежеспособности  предприятия ……………………...77-79                                    

2.8.Анализ формирования  и распределения прибыли ……………....79-83                        

2.9.Анализ рентабельности …………………………………………...84-93                                                                  

 

3. Мероприятия  по улучшению Финансово-хозяйственной деятельности ООО «Элита» и прогнозирование финансовых показателей

3.1 Мероприятия  по совершенствованию финансовой  и хозяйственной деятельности ООО «Элита»…………………………………………...94-96

3.2. Прогнозирование  изменения финансовых показателей ………96-100

Заключение …………………………………………………………..101-102                                                                                          

Литература……………………………………………………………103-106

Приложение                                                                                           

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Ведение

Актуальность  финансового анализа и прогнозирования  деятельности предприятия важна  в любых условиях рыночной ситуации. В условиях мирового финансового кризиса проведение финансового анализа на предприятиях очень важно, так как от финансового состояния фирмы зависит как ее дальнейшее существование, возможность и способность привлечения заемных средств. Как известно, финансовое благополучие и устойчивость предприятия влияет на положительное решение при выдаче кредитов в банках, положительное отношение поставщиков и покупателей.

Современный рынок  предлагает многочисленные условия  для развития бизнеса. Для того, чтобы воспользоваться предлагаемыми возможностями, необходимо иметь четкое представление о возможностях собственной компании, о ее финансовом состоянии.

Для того чтобы  топ-менеджмент мог реально оценивать  свои силы при начинании новых  проектов, необходимо проводить постоянный анализ распределения финансовых потоков как внутри компании, так и за ее пределами.

От качества финансового анализа зависит  правильность в принятии любых решений. Финансовый анализ влияет на эффективность  и правильность постановки целей, планирования, контроля, прогнозирования и управления.

К сожалению, в  настоящее время, прогнозирование  деятельности осложнено нестабильностью  мирового рынка, обострением международных  отношений, неустойчивостью крупнейших государственных предприятий, банковской структуры, кредитно-денежных отношений.

Ослабление  защиты предприятий малого и крупного бизнеса в связи с мировой  ситуацией приводит к ослаблению позиций всех предприятий. Во многом это стало результатом неправильного  прогнозирования, переоценкой своих реальных возможностей.

Дестабилизация  основных направлений экономики  отражается на всех сферах деятельности любого предприятия.

Главная цель написания  данной выпускной квалификационной работы заключается в определении  роли финансового анализа в управлении Общества с ограниченной ответственностью Элита  и его влиянии на эффективность прогнозирования во времени.

В ходе проведения исследования необходимо решить следующие  задачи и в следующем порядке:

- провести анализ  теоретических материалов по исследуемой теме «Финансовый анализ и прогнозирование деятельности предприятия»;

провести оценку и анализ основных показателей деятельности ООО «Элита»;

- составить  предложения по совершенствованию  финансовой деятельности ООО «Элита», а также провести прогноз финансовых показателей хозяйственной деятельности компании ООО «Элита» при реализации предложений;

 провести  расчет экономического эффекта  от внедренных предложений по  совершенствованию финансовой деятельности ООО «Элита».

Объект исследования - финансовый анализ.

• База исследования – Общество с ограниченной ответственностью «Элита». Предприятие осуществляет производственно-сбытовую деятельность сельскохозяйственных продуктов.
• Предмет исследования - анализ финансового состояния ООО «Элита», эффективность его производственной и коммерческой деятельности.
• Анализ финансовых показателей в компании ООО «Элита» поможет выявить существующие отрицательные и положительные факторы, оказывающие влияние на деятельность компании. Результаты исследования помогут сократить эффект влияния отрицательных факторов, и усилить эффект положительных. Также появится возможность составить рекомендации по улучшению существующего положения компании, повышения показателей эффективности деятельности компании.

Особенность работы заключена в том, что исследования проводятся в условиях мирового экономического кризиса. Как известно, в кризисной ситуации выживает сильнейший участник рынка. В настоящее время существует масса рекомендаций по выживанию. Многие консалтинговые компании предлагают разнообразные программы по выживанию компаний, специалисты и ученые высказывают предположения по дальнейшему развитию событий в стране и в мире.

Исследование  будет структурировано в следующем  виде:

- рассмотрение  теоретических и методологических  аспектов проведения финансового анализа и прогнозирование деятельности предприятия;

- оценка и  анализ основных показателей  на примере ООО «Элита»;

- разработка  предложений по совершенствованию  финансовой деятельности ООО «Элита» и расчет экономической эффективности от их внедрения.

Для написания  дипломной работы на тему «Финансовый  анализ и прогнозирование деятельности предприятия” будут использованы учебные  издания.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1 Теоретические и методологические аспекты проведения финансового анализа и прогнозирования деятельности  организации                                                                                           1.1 Сущность и задачи финансового анализа организации

Финансы предприятия - экономическая категория, особенность  которой заключается в сфере ее действия и присущих ей функциях.

Ведущие экономисты, в частности доктор экономических  наук, профессор Ковалев В.В. дает следующее определение: «Финансы представляют собой совокупность денежных отношений, возникающих в процессе создания фондов денежных средств у субъектов хозяйствования и государства и использования их на цели воспроизводства, стимулирования и удовлетворения социальных нужд общества».

От того, насколько  эффективно и целесообразно финансовые ресурсы трансформируются в основные и оборотные средства, а также в средства стимулирования рабочей силы, зависит финансовое благополучие предприятия в целом, его владельцев и работников. Исходя из этого, финансовая работа на предприятии направлена, прежде всего, на формирование финансового потенциала предприятия, с целью обеспечения роста его рентабельности и инвестиционной привлекательности. Характеристику финансов предприятия можно получить на основе анализа финансового состояния предприятия.

Деятельность  любого предприятия включает в себя финансовые потоки, прогнозирование направления этих потоков, их анализ и изменение направления в соответствии с результатами их обращения.

Финансовый  анализ предприятия - изучение ключевых параметров и коэффициентов, дающих объективную картину финансового состояния предприятия: прибыли и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, расчетах с дебиторами и кредиторами, ликвидности, устойчивости и т.д.

Главная цель анализа - своевременно выявлять и устранять  недостатки в финансовой деятельности и находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его платежеспособности. При этом, как утверждает Савицкая Г.В., необходимо решать следующие задачи:

а)на основе изучения взаимосвязи между разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения финансового состояния предприятия;

б)прогнозировать возможные финансовые результаты, экономическую  рентабельность исходя из реальных условий хозяйственной деятельности, наличия собственных и заемных ресурсов и разработанных моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов;

в) разрабатывать  конкретные мероприятия, направленные на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепления финансового состояния предприятия.

Анализ финансового  состояния, необходим следующим  группам его потребителей: менеджерам предприятий и в первую очередь  финансовым менеджерам. Невозможно руководить предприятием, принимать хозяйственные решения, не зная его финансового состояния. Для менеджеров важна оценка эффективности принимаемых ими решений, используемых в хозяйственной деятельности ресурсов и полученных финансовых результатов; собственникам, в т.ч. акционерам. Им важно знать отдачу от вложенных в предприятие средств, прибыльность предприятия, а также уровень экономического риска и вероятность потери своих капиталов; кредиторам и инвесторам. Их интересует оценка возможности возврата выданных кредитов и возможности предприятия реализовать инвестиционную программу; поставщикам. Для них важна оценка оплаты поставленной продукции, выполненных работ и услуг.

Таким образом, перечень перечисленных групп потребителей финансового анализа показывает, что в нем нуждаются все  участники экономического процесса.

Анализ финансового  состояния предприятия, как указывает  профессор Любушин Н.П., основывается главным образом на относительных  показателях. Относительные показатели финансового состояния анализируемого предприятия можно сравнить: с общепринятыми "нормами" для оценки степени риска и прогнозирования возможности банкротства; с аналогичными данными других предприятий, что позволяет, выявить сильные и слабые стороны предприятия и его возможности; с аналогичными данными за предыдущие годы для изучения тенденции улучшения и ухудшения финансового состояния предприятия.

Сравнение сложившихся  на предприятии финансово-экономических  коэффициентов с критическими и  рекомендуемыми значениями данных коэффициентов  позволяет сделать конкретные выводы о финансовом состоянии предприятия. Проведение систематического финансового анализа позволяет не только оценить финансовое состояние, выявить самые экономически слабые позиции, но и спрогнозировать возможное банкротство предприятия, а также заранее разработать и реализовать меры по выходу из кризиса. Особую актуальность приобретает вопрос оценки структуры баланса, так как при неудовлетворительной структуре баланса может быть принято решение о несостоятельности предприятия.

Финансовое  состояние предприятия отражает все стороны его деятельности, является важнейшей характеристикой его деловой активности и надежности, определяет уровень конкурентоспособности предприятия, его реальный потенциал в деловом сотрудничестве, выступает гарантом эффективной деятельности, как самого предприятия, так и его партнеров.

Для изучения производственно-хозяйственных  и финансовых процессов и их результатов  используется совокупность взаимосвязанных  методов и приемов экономического анализа. Они применяются на различных  этапах исследования для: первичной обработки собранной информации; изучения состояния и закономерностей развития исследуемых объектов; определения влияния факторов на результаты деятельности предприятия; подсчета неиспользованных и перспективных резервов увеличения эффективности производства; обобщения результатов анализа и комплексной оценки деятельности предприятия; обоснования планов экономического и социального развития, управленческих решений, различных мероприятий.

Цели анализа  достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа. Основным фактором, в конечном счете, является объем и качество исходной информации. При этом надо иметь в виду, что периодическая бухгалтерская или финансовая отчетность предприятия - это лишь «сырая информация», подготовленная в ходе выполнения на предприятии учетных процедур.

В зависимости  от характера используемой информации, как считает Ефимова О. В., можно  выделить внутренний и внешний финансовый анализ.

Внутренний  анализ проводится работниками предприятия. Информационная база внутреннего анализа  включает любую информацию внутри предприятия, которая может быть использована для принятия управленческих решений. Эта информация доступна лишь ограниченному кругу лиц, руководящих деятельностью предприятия. Цель такого финансового анализа - оценить финансовое состояние предприятия на основании выявленных данных, создать условия для получения максимальной прибыли и исключения риска банкротства.

Внешний финансовый анализ проводится аналитиками, являющимися  посторонними лицами для предприятия  и поэтому не имеющими доступа  к внутренней информационный базе предприятия. Задачи внешнего анализа определяются интересами пользователей аналитических материалов. Его цель - установить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспечить максимальную прибыль своему предприятию и исключить риск потери.

Внутренний  финансовый анализ позволяет более  глубоко исследовать причины  сложившегося финансового состояния, эффективность использования основных и оборотных средств, взаимосвязь  показателей объема продукции, ее себестоимости  и прибыли.

Для проведения анализа финансового состояния предприятия, по мнению Колчиной Н.В., используются определенные методы и инструментарий. Наиболее простой метод - сравнение, когда финансовые показатели отчетного периода сравниваются либо с плановыми, либо с показателями за предыдущий период (базисными). При сравнении показателей за разные периоды необходимо добиться их сопоставимости, т. е. показатели следует пересчитать с учетом однородности составных элементов, инфляционных процессов в экономике, методов оценки и др.

Следующий метод - группировки. Показатели группируются и сводятся в таблицы, что дает возможность проведения аналитических расчетов, выявления тенденций развития отдельных явлений и их взаимосвязи, выявления факторов, влияющих на изменение показателей.

Индексный метод применяется при анализе деятельности предприятия, когда для решения поставленной задачи средних величин недостаточно. Индекс - это относительная величина, показывающая, во сколько раз уровень изучаемого явления в рассматриваемых условиях отличается от уровня того же явления, но в других условиях. Индексы, выражающие соотношение непосредственно соизмеримых величин, называются индивидуальными, а характеризующие соотношения сложных величин - групповыми или тотальными.

Метод цепных подстановок, или элиминирования, заключается в замене отдельного отчетного показателя базисным, все остальные показатели остаются неизменными. Этот метод дает возможность определить влияние отдельных факторов на совокупный финансовый показатель.

Балансовый  метод широко используют в бухгалтерском учете, статистике и при разработке бизнес-планов, применяется он и при анализе деятельности предприятий. С помощью этого метода можно проверить правильность определения влияния факторов на величину обобщающего показателя.

В качестве инструментария для финансового анализа широко используются финансовые коэффициенты - относительные показатели финансового состояния предприятия, которые выражают отношение одних абсолютных финансовых показателей к другим. Финансовые коэффициенты используются: для количественной характеристики финансового состояния; для сравнения показателей финансового состояния конкретного предприятия с аналогичными показателями других предприятий или среднеотраслевыми показателями; для выявления динамики развития показателей и тенденций изменений финансового состояния предприятия; для определения нормальных ограничений и критериев различных сторон финансового состояния.

1.2 Внутрихозяйственный  и внешний анализ, их взаимосвязь  и основные различия

С позиции характеристики предприятия для внешних пользователей, а также его топ - менеджеров и  функциональных руководителей наибольший интерес представляет именно анализ финансово-хозяйственной деятельности.

В содержательном плане анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия представляет собой целенаправленную деятельность аналитика, состоящую в идентификации показателей, факторов и алгоритмов и позволяющую, во-первых, дать определенную формализованную характеристику, факторное объяснение и/или обоснование фактов хозяйственной жизни, как имевших место в прошлом, так и ожидаемых или планируемых к осуществлению в будущем, и, во-вторых, систематизировать возможные варианты действий.

Известны несколько  подходов к структурированию аналитических  процедур в отношении некоторого объекта анализа. Главным фактором для аналитика является наличие информационных ресурсов, наиболее распространено подразделение анализа на внешний и внутренний.

В рамках внешнего финансового анализа, как правило, несложно выделить процедуры, относящиеся к объекту анализа и информационно обеспеченные доступной отчетностью. Если речь идет о внутрифирменном анализе, то, как правило, берется соответствующая методика внешнего анализа и дополняется процедурами, информационно обеспеченными внутренней отчетностью, данными оперативного и бухгалтерского учета.

Внутрихозяйственный финансовый анализ состоит из следующих  видов анализа:

- анализ средств  по источникам поступления;

- анализ расходов;

- анализ денежных  расходов и поступлений;

- анализ безубыточности и запаса финансовой прочности;

- выявление  резервов для укрепления финансового  положения;

- анализ эффективности  вложений.

Внешний финансовый анализ состоит из следующих  видов анализа:

- анализ платежеспособности;

- анализ формирования  и распределения прибыли;

- анализ рентабельности;

- анализ кредитоспособности;

- анализ финансовой  устойчивости

Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости является соответствие, либо несоответствие источников средств для формирования запасов и затрат, то есть разница между величиной источников средств и величиной запасов и затрат. При этом имеется в виду обеспеченность источниками собственных и заемных средств, за исключением кредиторской задолженности и прочих пассивов. Запас источников собственных средств - это запас финансовой устойчивости предприятия при том условии, что его собственные средства превышают заемные.

Одним из показателей, характеризующих финансовое положения  предприятий, по утверждению Савицкой Г.В., является его платежеспособность, т. е. возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.

Анализ ликвидности  и платежеспособности необходим  не только для предприятия с целью  оценки и прогнозирования финансовой деятельности, но и для внешних инвесторов (банков). Прежде, чем выдать кредит, как пишет Савицкая Г.В., банк должен удостовериться в кредитоспособности заемщика. То же должны сделать и предприятия, которые хотят вступить в экономические отношения друг с другом.

Финансовый  анализ осуществляется в соответствии с «Методическими указаниями по проведению анализа финансового состояния организаций».

1.3 Основные  направления анализа и прогнозирования  деятельности предприятия

Как известно, главная  цель любого коммерческого предприятия - получение максимальной прибыли от осуществляемой работы. Работа предприятия во многом зависит от эффективного обращения финансов. В свою очередь, эффективное распределение финансов зависит от рационального распределения доходов.

Чтобы оценить  возможную величину доходов и эффективность вложений, нужно определить не только последовательность действий и рассчитать их предполагаемый результат, но и будущее состояние предприятия и внешней среды, в том числе условия сбыта продукции, поведение конкурентов, возможную структуру активов и источников их финансирования и т.п.

И без этих оценок расчеты результативности вложений средств едва ли будут удовлетворять  минимальным требованиям достоверности. Определение будущего состояния  предприятия и его окружения  на основе сложившихся тенденций и есть прогнозирование.

При принятии любых  плановых или внеплановых решений, оценка их возможных последствий  является обязательным управленческим действием.

Оценка последствий  решений и действий для предприятия  с учетом сложившихся тенденций изменения внешней среды и состояния предприятия или прогнозирование отличается от планирования этих действий и решений только тем, что при планировании мы руководствуемся прежде всего целью, которую надлежит реализовать, то есть исходя из цели - планируем последовательность действий и потребные ресурсы для их осуществления.

При прогнозировании  же результат или возможная степень  достижения целей есть вероятные  последствия принятых или планируемых  решений.

В этом смысле прогнозирование  является необходимым составным элементом планирования и управления, и успех планирования и, следовательно, управления деятельностью предприятия будет полностью определяться качеством прогнозных оценок последствий принимаемых решений.

Прогнозирование результатов деятельности предприятия и его финансового состояния осуществляется с целью:

- оценки экономических  и финансовых перспектив и  предполагаемого финансового состояния  предприятия на планируемый период  в зависимости от основных  возможных вариантов его производственно-сбытовой деятельности и ее финансирования;

- формирования  на этой основе обоснованных  выводов и рекомендаций относительно  выбора рациональной стратегии  и тактики действий высшего  руководства предприятия. 

В числе стратегических и тактических решений могут  быть производственно-сбытовая программа предприятия на планируемый период, планируемая структура активов, в том числе оборотных, принципиальная схема финансирования активов и деятельности предприятия на планируемый период, возможность реализовать тот или иной инвестиционный проект и т.д. То есть прогнозной оценке может быть подвергнуто принципиально любое решение об использовании финансовых средств и последствия реализации этого решения для финансового состояния предприятия.

В условиях современного мирового экономического кризиса, когда предприятия находятся под угрозой разорения, банкротства необходим четкий постоянный контроль за всеми рынками, имеющими непосредственное отношение к деятельности того или иного предприятия.