Анализ финансовой дечтельности

 

 

 

 

Санкт-Петербург

2012 год

СОДЕРЖАНИЕ:

 

Исходные данные

 

Введение……………………………………………………………………………6

 

1. Анализ состава и  структуры имущества предприятия……………………….7

 

2. Оценка собственных  и привлеченных средств, вложенных

в имущество предприятия…………………………………………………………9

 

3. Оценка ликвидности  предприятия……………………………………………..10

 

3.1. Расчет показателей  ликвидности……………………………………………..10

 

3.2. Анализ ликвидности  баланса организации…………………………………..12

 

4. Оценка финансовой устойчивости  предприятия………………………………15

 

5. Расчет показателей  деловой активности……………………………………….18

 

5.1. Анализ показателей  финансово – хозяйственной деятельности…………….18

 

5.2. Оценка эффективности  использования ресурсов 

коммерческой организации…………………………………………………………19

 

5.3. Анализ обобщающих  показателей эффективности 

используемых ресурсов  ……………………………………………………………..21

 

6. Оценка и анализ финансовых  результатов деятельности 

Организации…………………………………………………………………………..23

 

7. Выводы по результатам  анализа финансового состояния 

Организации……………………………………………………………………………

 

8. Список литературы

 

 

 

Форма №1 «Бухгалтерский баланс»

 

АКТИВ

Код строки

На начало отчетного года

На конец отчетного периода

1

2

3

4

I.Внеоборотные активы

      

Нематериальные активы

110

-

-

Основные средства

120

4597

6691

Незавершенное производство

130

-

-

Доходные вложения в материальные ценности

135

72

55

Долгосрочные финансовые вложения

140

-

-

Отложенные налоговые активы

145

50

50

Прочие внеоборотные активы

150

-

-

Итого по I разделу

190

4719

6796

II. Оборотные средства

      

Запасы

210

80635

64852

в том числе:

     

сырье, материалы и другие аналогичные  ценности

211

79430

63731

животные на выращивание и откорме

212

-

-

затраты в незавершенном производстве

213

-

-

готовая продукция и товары для  перепродажи

214

835

973

товары отгруженные

215

-

-

расходы будущих периодов

216

371

148

прочие запасы и затраты

217

-

-

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

220

-

44

Дебиторская задолженность (платежи  по которой ожидаются более чем  через 12 месяцев после отчетной даты)

230

-

-

в том числе:

231

-

-

покупатели и заказчики

Дебиторская задолженность (платежи  по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

240

49068

72810

в том числе:

241

18562

29975

покупатели и заказчики

Краткосрочные финансовые вложения

250

11983

14722

Денежные средства

260

2055

2245

Прочие оборотные активы

270

-

-

Итого по разделу II

290

143742

154673

БАЛАНС

300

148461

161469

 

 

 

      

ПАССИВ

Код строки

На нач. отчетного года

На кон. отчетного периода

1

2

3

4

III. Капитал и резервы

      

Уставный капитал

410

21

21

Собственные акции, выкупленные у  акционеров

411

-

-

Добавочный капитал

420

375

375

 Резервный капитал

430

4

4

в том числе:

431

4

4

резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством

резервы, образованные в соответствии с учредительными документами

432

-

-

Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

470

1589

1611

Итого по разделу III

490

1988

2012

IV. Долгосрочные обязательства

      

Займы и кредиты

510

-

-

Отложенные налоговые обязательства

515

-

-

Прочие долгосрочные обязательства

520

-

-

Итого по разделу IV

590

-

-

V. Краткосрочные обязательства

      

Займы и кредиты

610

7033

6446

Кредиторская задолженность

620

139440

153013

в том числе:

621

100883

118891

поставщики и подрядчики

задолженность перед персоналом организации

622

213

150

задолженность перед государственными внебюджетными фондами

623

520

505

задолженность по налогам и сборам

624

515

547

прочие кредиторы

625

37308

32919

Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов

630

-

-

Доходы будущих расходов

640

-

-

Резервы предстоящих расходов

650

-

-

Прочие краткосрочные обязательства

660

-

-

Итого по разделу V

690

146473

159459

БАЛАНС

700

148461

161469


 

Форма №2 «Отчет о прибылях и убытках»

 

Показатель

За отчетный период

За аналогичный период предыдущего  года

Наименование

Код

1

2

3

4

Доходы и расходы по обычным  видам деятельности: Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)

  

140317

116767

Себестоимость проданных товаров, работ, услуг

  

-123208

-1000099

Валовая прибыль

  

17109

16668

Коммерческие расходы

  

-

-

Управленческие расходы

  

-14278

-14717

Прибыль (убыток) от продаж

  

2831

1951

Прочие доходы и расходы                                                            Проценты к получению

  

138

-

Проценты к уплате

  

-711

-374

Доходы от участия в других организациях

  

-

-

Прочие доходы

 

43

217

Прочие расходы

100

-2097

-1241

Прибыль (убыток) до налогообложения

140

204

553

Отложенные налоговые активы

141

-

-

отложенные налоговые обязательства

142

-

-

Текущий налог на прибыль

150

-

-

Налог на прибыль и иные аналогичные  обязательные платежи

180

-182

-359

Чистая прибыль (убыток) отчетного  периода

190

22

194


 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

 

      Целью данной работы является анализ финансового состояния предприятия, как

инструмента для проведения мероприятий по улучшению его  финансового состояния

и стабилизации положения.

Финансовый анализ, как  составляющая часть экономического анализа, изучает финансовое состояние  хозяйствующих субъектов и результаты производственно-хозяйственной деятельности. 

      Основной целью финансового анализа является получение некоторых ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами.  
Практически все пользователи финансовых отчетов предприятий используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.  
      Собственники анализируют финансовые отчеты для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности положения фирмы. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам.  
Основным источником информации о финансовой деятельности делового партнера является бухгалтерская отчетность. 
      Субъектами анализа выступают заинтересованные в деятельности предприятия пользователи информации. К первой группе пользователей относятся собственники средств предприятия, заимодавцы (банки и пр.), поставщики, клиенты (покупатели), налоговые органы, персонал предприятия и руководство. Каждый субъект анализа изучает информацию исходя из своих интересов. Так, собственникам необходимо определить увеличение или уменьшение доли собственного капитала и оценить эффективность использования ресурсов администрацией предприятия; кредиторам и поставщикам - целесообразность продления кредита, условия кредитования, гарантии возврата кредита; потенциальным собственникам и кредиторам - выгодность помещения в предприятие своих капиталов и т.д.  
      Вторая группа пользователей бухгалтерской отчетности - это субъекты анализа, которые хоть и не заинтересованы в деятельности предприятия, но должны по договору защищать интересы первой группы пользователей отчетности. Это аудиторские фирмы, консультанты, биржи, юристы, пресса, ассоциации, профсоюзы. 

      Цель курсовой работы: на основе имеющихся данных определить финансовое положение предприятия и дать оценку финансовых результатов деятельности.  

 
Основными задачами выполнения курсовой работы являются:

    • углубление теоретических знаний по дисциплине;
    • закрепление навыков применения методов и приемов экономического анализа;
    • развитие у студентов способности объективной оценки сложившихся производственно-хозяйственных условий;
    • углубление знаний в области аналитических расчетов на материалах бухгалтерской отчетности;
    • развитие у студентов исследовательской деятельности и творческой инициативы.

 
      Для проведения  финансового анализа используются  формы бухгалтерской отчетности: Форма № 1 «Бухгалтерский баланс»,  форма № 2 «Отчет о прибылях  и убытках».

В заключении курсовой работы дана общая оценка финансового состояния предприятия и рекомендации по улучшению его деятельности.

 

 

1.Анализ состава и структура имущества предприятия

 

Актив баланса предприятия позволяет  дать общую оценку имущества и  выделить в составе имущества  внеоборотные активы (I раздел актива баланса) и оборотные активы (II раздел актива баланса).

В ходе анализа сопоставляются данные по валюте баланса на начало и конец  отчетного периода. При этом уменьшение (в абсолютном выражении) валюты баланса  за отчетный период однозначно свидетельствует  сокращении предприятием хозяйственного обороты.

На основании данных таблицы 1 изучаются  динамика состава и структуры  имущества предприятия, в том  числе изменение стоимости внеоборотных активов (по итоговым разделам баланса).

Таблица 1

Характеристика имущества  предприятия

 

№ п/п

Показатели

На начало периода

На конец периода

Изменение (+, -)

Сумма

Уд. Вес, %

Сумма

Уд. Вес, %

Абс. Прирост

Темп прироста

Уд. Вес, %

1.

Стоимость имущества предприятия

148461

100

161469

100

13008

108,8

-

1.1.

Внеоборотные активы

4719

3,2

6796

4,2

2077

144,0

1,0

1.2.

Оборотные активы

143742

96,8

154673

95,8

10931

107,6

-1,0


 

Вывод: Имущество предприятия увеличилось  на 13008 тыс. руб., а темп роста составил 9%. Внеоборотные активы составили 2077 тыс.руб. (увеличились на 44%). Оборотные активы увеличились на 7,6% и составили 10931 тыс.руб.

На начало периода ВНА составили 3,2%, на конец периода- 4,2%; ОБА на начало периода составили 96,8%, на конец периода- 95,8%.

Следовательно, состояние предприятия  находится в стабильном положении.

 

 

 

 

Состав и структура  внеоборотных активов

 

№ п/п

Показатели

На начало периода

На конец периода

Изменение (+,-)

Сумма

Уд. Вес

Сумма

Уд. вес

Абс. Прирост

Темп прироста

Уд. Вес

1.

Внеоборотные активы, всего в том  числе:

4719

100

6796

100

2077

144,0

-

1.1.

Основные средства

4597

97,4

6691

98,5

2094

145,6

1,0

1.2.

Доходные вложения в материальные ценности

72

1,5

55

0,8

-17

76,4

-0,7

1.3.

Отложенные налоговые активы

50

1,1

50

0,7

0

100

-0,3


 

Вывод: Внеоборотные активы предприятия возросли значительно, с 4719 тыс. руб. до 6796 тыс. руб., т.е. на 44%. Большую часть занимают основные средства они составляют 4597 тыс. руб. и 6691тыс. руб. на начало и конец года соответственно, т.е возросли на 45,6%. Доля и объем доходных вложений в материальные ценности снижается : в начале года они составляют 72 тыс. руб., а к концу года  они составляют  55 тыс. руб, т.е долгосрочные финансовые вложения снизились на 23,6% . Отложенные налоговые активы остаются неизменными на начало и конец года соответственно.

 

Состав и структура  оборотных активов

 

 

№ п/п

Показатели

На начало периода

На конец периода

Изменение (+,-)

Сумма

Уд. Вес

Сумма

Уд. вес

Абс. Прирост

Темп прироста

Уд. Вес

1.

Оборотные активы, всего в том числе

143742

100

154673

100

10931

107,6

-

1.1.

Запасы

80635

56,1

64852

41,93

-15783

80,4

-14,17

1.2.

Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям

0

0

44

0,03

44

0,0

0,03

1.3.

Дебиторская задолжность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)

49068

34,1

72810

47,07

23742

148,4

12,94

1.4.

Краткосрочные финансовые вложения

11983

8,3

14722

9,52

2739

122,9

1,18

1.5.

Денежные средства

2055

1,4

2245

1,45

190

109,2

0,02


 

Вывод:  Оборотные активы выросли на 7,6% и составили 154673 тыс. руб. на конец года вместо 143742 тыс. руб. на начало года. Запасы составляют значительную часть оборотных активов, на начало периода и составляют 80635 тыс.руб., а на конец периода запасы снижаются на 14,17% и составляют 64852 тыс.руб. НДС на конец периода составляет 44%. Дебиторской задолженности составляет на начало периода 49068 тыс.руб. и на конец периода 72810 тыс.руб. Темп прироста дебиторской задолженности составляет 48,4 %. Высокая доля и темп роста дебиторской задолженности по расчетам с покупателями и заказчиками, векселям и прочим дебиторам могут свидетельствовать о том, что данное предприятие активно использует стратегию товарных ссуд для потребителей своей продукции. Краткосрочные финансовые вложения увеличиваются незначительно, всего на 22,9 %. Сумма денежных средств возрастает на 9,2% и составляет к концу года 2245 тыс. руб.

 

2.Анализ собственных и привеченных средств, вложенных в имущество предприятия

 

№ п/п

Показатели

На начало периода

На конец периода

Изменение (+,-)

Сумма

Уд. вес

Сумма

Уд. вес

Абс. прирост

Относ. прирост

Уд. Вес

1.

Источники средств предприятия, всего  в том числе

148461

100

161469

100

13008

108,8

-

1.1.

Собственные средства

1988

1,3

2012

1,2

24

101,2

-0,1

1.2.

Заемные средства

146473

98,7

159459

98,8

12986

108,9

0,1

1.2.1.

Займы и кредиты

7033

4,7

6446

4,0

-587

91,7

-0,7

1.2.2.

Кредиторская задолженность

139440

93,9

153013

94,8

13573

109,7

0,8


 

Вывод: : Основными источниками средств на начало года являются заемные средства, которые составляют 98,7% или 146473 тыс. руб. К концу периода сумма заемных средств возросла на 8,9 %. Большую часть заемных средств составляет кредиторская задолженность, которая составляет на начало периода 93,9%, а на конец периода 94,8%. Займы и кредиты на начало периода составляют 7033 тыс.руб. , а на конец периода 6446, т.е снизились на 0,7 %.

 

3.Оценка ликвидности организации

Расчет показателей ликвидности

3.1. Расчет показателей  ликвидности.

 

Ликвидность — экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Ликвидный — обращаемый в деньги.

Оценка ликвидности  предприятия производится по данным бухгалтерского баланса на основе характеристики ликвидности активов. Степень ликвидности  активов зависит от скорости превращения  последних в денежную наличность.

Ликвидность определяется отношением ликвидных  средств предприятия к его  текущим долговым обязательствам, которые  рассчитываются как сумма строк 610,620,630,660 баланса.

 

Различают 3 показателя ликвидности:

 

  1. Коэффициент абсолютной ликвидности (Ка.л.) определяется как отношение наиболее ликвидных активов к сумме краткосрочных обязательств предприятия. В состав наиболее ликвидных активов входят денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.

 

Кал =  

где:

ДС – денежные средства

КФВ – краткосрочные финансовые вложения

ТО – текущие обязательства

Он показывает, какую часть  краткосрочной задолженности может  погасить организация в ближайшее  время за счет денежных средств и  краткосрочных ценных бумаг. Нормативное  значение для данного коэффициента равно 0,1

 

Кал(0) = = 0,1

 

Кал(1) = = 0,11

 

  1. Коэффициент быстрой ликвидности (Кб.л.) рассчитывается как отношение наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов к сумме краткосрочных обязательств организации.

Кбл =

где:

ДЗ – дебиторская задолженность

ОБА – оборотные активы

Он показывает, какая часть  краткосрочных обязательств организации  может быть немедленно погашена за счет денежных средств, краткосрочных  финансовых вложений и поступлений  по расчетам с дебиторами. Нормативное  значение для данного коэффициента принимается равным 1.

Кбл(0) = = 0,43

 

Кбл(1) = = 0,56

 

  1. Коэффициент текущей ликвидности (Кт.л.) равен частному от деления всех текущих активов организации к сумме краткосрочных обязательств.

 

Ктл =

 

Ктл(0) = = 0,98

 

Ктл(1) = = 0,97

 

 

Он показывает, какую часть  текущих обязательств по кредитам и  расчетам можно погасить, используя  все оборотные активы. Нормативное  значение для данного коэффициента принимается равным 2.

 

Расчет показателей ликвидности  организации

№ п/п

Показатели

Значения

Изменение (+,-)

Норматив

на нач. года

на кон. года

1.

Коэффициент абсолютной ликвидности

0,10

0,11

0,01

0,1-0,4

2.

Коэффициента быстрой ликвидности

0,43

0,56

0,13

1

3.

Коэффициент текущей ликвидности

0,98

0,97

-0,01

2


 

Вывод: Коэффициенты ликвидности меньше нормативного значения что говорит о неэффективном использовании денежных средств, предприятие не в состоянии покрыть свои текущие обязательства.

 

Помимо относительных  показателей ликвидности существуют абсолютные показатели, принимаемые  для оценки ликвидности. Важнейший  из них — величина собственных  оборотных средств. Их наличие является необходимым условием успешной работы предприятия. Они могут быть использованы для приобретения материально-производственных запасов, поддержания незавершенного производства. Отсутствие собственных  средств вынуждает предприятие  обращаться к заемным источникам.

Величина собственных  оборотных средств определяется как разность между суммой собственного капитала и суммой средств, которая  была направлена на формирование иммобилизованного  имущества.

Расчет суммы  источников собственных оборотных  средств.

 

 

Собственные оборотные средства

 

СОС = КиР + ДО - ВНА

где:

СОС – собственные оборотные  средства

КиР – капитал и резервы 

ДО – долгосрочные обязательства

ВНА – внеоборотные активы

СОС(0) = 1988 – 4719 =

 

СОС(1) = 2012 – 6796 =

 

 

 

Показатели

нач. периода

конец периода

А. изменения

абсолют.

относит.

Собственный капитал

1988

2012

24

1,01

Долгосрочные обязательства

-

-

-

-

Резервы предстоящих расходов

-

-

-

-

Доходы будующих периодов

-

-

-

-

ВНА

4719

6796

2077

1,44


 

 

3.2.Анализ ликвидности баланса организации

 

         Анализ ликвидности баланса организации  проводится с целью определения  способности организации рассчитываться  по своим обязательствам полностью  и своевременно. Ликвидность баланса  – степень покрытия обязательств  организации ее активами, срок  превращения которых в деньги  соответствует сроку погашения  обязательств.

Анализ  ликвидности баланса заключается  в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности  с обязательствами по пассиву, сгруппированным  по срокам их погашения и расположенным  в порядке возрастания сроков.

В  зависимости  от степени ликвидности активы группируются на следующие группы:

  1. Наиболее ликвидные активы (А1) – это денежные средства и краткосрочные финансовые вложения.

А1 = стр.250 + стр.260

А1(0) = 11983 + 2055 = 14038

А1(0) = 14722 + 2245 = 16967

 

  1. Быстрореализуемые активы (А2) – дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

 

А2 = стр.240 + стр.270

А2(0) = 49068

А2(1) = 72810

 

  1. Медленно реализуемые активы (А3) – статьи II раздела актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, долгосрочную дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) и прочие оборотные активы.

А3 = стр.210 + стр.220 

А3(0) = 80635

А3(1) =64852 + 44 = 64896

 

  1. Труднореализуемые активы (А4) – раздел  I актива баланса. И долгосрочная дебиторская задолженность

А4 = стр.190+ стр.230

А4(0) = 4719

А4(1) = 6796

 

Пассивы баланса группируются по степени  срочности их оплаты:

 

  1. Наиболее срочные обязательства (П1) – кредиторская задолженность.

П1 = стр.620

П1(0) = 139440

П1(1) = 153013

 

  1. Краткосрочные пассивы (П2) – краткосрочные заемные средства, задолженность участникам по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.

 

П2 = стр.610 + стр.630 + стр.650+стр.660

П2(0) =7033

П2(1) =6446

 

  1. Долгосрочные пассивы (П3) – это долгосрочные кредиты и займы (статьи IV раздела баланса) и доходы будущих периодов, резервы предстоящих расходов и платежей.

П3 = стр.590

 

  1. Постоянные или устойчивые пассивы (П4) – статьи III раздела баланса

П4 = стр.490+стр.640

П4(0) = 1988

П4(1) = 2012

 

Баланс считается  абсолютно ликвидным, если выполняются  следующие неравенства:

Анализ финансовой дечтельности 📙 Курсовая → 🆔 22433

Анализ финансовой дечтельности 📙 Курсовая → 🆔 22433

Анализ финансовой дечтельности