Аналіз діяльності підприємства «ПП «Вавілон І»

     1. Характеристика фінансово господарської  діяльності «ПП «Вавілон І»  та постановка аналітичної роботи. 

      Приватне  підприємство Фірма "Вавілон І", засновано і діє на основі власності  громадянки України Хруленко Ілони  Георгіївни, паспорт КО 503526 виданий 11 червня 2003 року Октябрським РВ ПМУ УМВС України в Полтавській області, яка проживає за адресою м. Полтава вул. Клари Цеткін, 42. Підприємство створено на підставі законодавства України з метою задоволення потреб громадян та юридичних осіб у послугах і товарах Підприємства.

      Повним  юридичним найменуванням Підприємства є:

      Приватне  підприємство Фірма "Вавілон І";

      Місцезнаходженням підприємства є: Україна, 39400 Полтавська область, Машівський район, смт. Машівка, вул Леніна, 51.

      Підприємство  створено з метою отримання прибутку на користь засновника.

      Предметом діяльності підприємства є не заборонені законодавством України види діяльності (у тому числі на основі ліцензій), а саме:

      Виробництво печива, пирогів, тістечок та сухарів  з довготривалим строком зберігання.

      Виробництво хліба і хлібобулочних виробів, в тому числі свіжих пирогів тістечок і тортів.

      Виробництво какао у вигляді порошку, жиру, рідкого масла, шоколаду, шоколадних виробів, цукристих кондитерських  виробів, халви, глазурованих фруктів  і горіхів

      Мукомольна промисловість, виробництво макаронних виробів, лапші та інших аналогічних виробів з муки.

      Ведення сільськогосподарської діяльності, виробництво сільськогосподарської  продукції та її переробка.

      Виведення та селекція нових видів рослин, в тому числі лікарських.

      Проведення  робіт по впорядкуванню земель.

      Купівля та продаж землі.

      Виро6ництво комбікормів та їх компонентів (білково-вітамінних добавок тощо).

      Проведення  торгівельно-закупівельної діяльності, пов'язаної з придбанням, накопиченням сільськогосподарської та іншої продукції.

      Внутрішні і міжнародні автотранспортні перевезення, транспортно-експедиційні послуги  для фізичних та юридичних осіб, надання інших послуг автотранспорту та механізмів. Зберігання та заправка паливно-мастильними матеріалами  усіх видів автотранспорту та механізмів.

      Ремонт  і сервісне обслуговування усіх видів  обладнання, транспорту виробничого  і соціально-побутового призначення.

      Оптова  та роздрібна торгівля продовольчими  та непродовольчими товарами, у тому числі лікеро-горілчаними та тютюновими виробами.

      Торгівельно-посередницька  та збутово-постачальницька діяльність на ринку України та зовнішніх  ринках на дилерських та агентських засадах.

      Створення магазинів для реалізації промислових, продовольчих товарів населенню, а  також фірмова та комісійна торгівля, створення точок громадського харчування.

      Виробництво товарів народного вжитку, продуктів  харчування, будівельних матеріалів, виробів народних промислів.

      Проектування, будівництво, реконструкція, технічне переозброєння, ремонт і експлуатація різких об'єктів виробничого, соціального і культурно-побутового призначення.

      Брокерська  та дилерська діяльність, надання  лізингових послуг.

      Надання послуг у сфері менеджменту та маркетингу, а також факторинг, торгівля нерухомим майном, засобами виробництва, інвестиційна діяльність.

      Науково-технічна та дослідна діяльність.

      Посередницькі послуги в галузі освіти, культури, охорони здоров'я і науки, консалтингові  послуги.

      Здійснення  поліграфії часі видавницької, рекламної  та інформаційної діяльності.

      Первинна обробка (при необхідності) і переробка вторинної сировини.

      Виробництво фруктових і овочевих соків, фруктових  сиропів.

      Обслуговування  і ремонт оргтехніки, комп'ютерів, теле-відео  і аудіо-апаратури, побутової техніки;

      Освітньо-репетиторська  діяльність

      Організація і участь в діяльності комерційних  банків.

      Організація і експлуатація пунктів громадського харчування, кафе, ресторанів, баз відпочинку, кемпінгів.

      Підприємство  здійснює наступні види зовнішньоекономічної діяльності відповідно до чинного законодавства України:

      Експорт та імпорт товарів, капіталів та робочої  сили;

      Експорт та імпорт виробничих, посередницьких та інших послуг;

      Науково-дослідна, виробнича, навчальна та інша кооперація з іноземними суб’єктами господарської  діяльності

      Спільна діяльність із іноземними суб'єктами господарської діяльності в науково-дослідній, промисловій, фінансовій, інвестиційній галузях;

      Організація та спільна діяльність у проведенні міжнародних виставок, ярмарок, аукціонів, туристичних заходів.

     Господарська  діяльність підприємства реалізується шляхом здійснення фінансової, виробничої, торгівельної, інвестиційної, маркетингової, постачальницької, будівельної, науково-дослідної, консультаційної юридичної, видавничої, рекламної, проектної, туристичної, дилерської, комісійної, посередницької, орендної, лізингової, експортно-імпортної, культурно-освітньої, благодійної, милосердної, представницької

     Попередній  аналіз структури активів проводять  на основі даних таблиці. У таблиці  наведені абсолютні величини за видами активів, їх питома вага в загальній величині активів.

     Зміна абсолютних величин і їх питомої  ваги, значення та зміна коефіцієнта  співвідношення оборотних і необоротних  активів за звітний період. 

     Таблиця 1.1. Динаміка та структура активів ПП «Вавілон І»

     за 2006-2008рр.

     Активи  підприємства складаються з необоротних та оборотних активів. Тому найточніше загальну структуру активів характеризує коефіцієнт співвідношення оборотних і необоротних активів, який обчислюють за формулою:

     К_о/н ²⁰⁰⁶=560,0/234,8=2,385  К_о/н ²⁰⁰⁷=1125,4/570,1=1,974  К_о/н ²⁰⁰⁸=1453,5/461=3,153

     Значення  даного показника більшою мірою  зумовлено галузевими особливостями  кругообігу коштів аналізованого підприємства.

     З таблиці видно, що за 2006-2008 роки у структурі активів аналізованого підприємства не відбулося істотних змін: у 2007 році збільшується частка необоротних активів з 29,48% до 33,61%, а у 2008 році частка необоротних активів знизилась до показника 24,06%. Відповідно обернено пропорційна динаміка спостерігається і в оборотному капіталі. У 2006 році частка оборотного капіталу становила – 70,31%, у 2007 році його частка зменшилась до 66,34%, а у 2008 році знову збільшилась до 75,85%.

     В основному необоротні активи підприємства складаються з основних засобів  їх питома вага у 2006 році складає –  29,48%, у 2007 році – 33,42%, а у 2008 році – 23,89%, тобто зменшення питомої ваги склало – 5,59%. У 2006 році згідно звітності ПП «Вавілон І» відсутнє незавершене будівництво, а у 2007 році таке будівництво складає 3,2 тис.грн., слід зазначити, що у 2008 році в незавершеному будівництві не відбувається змін. Питома вага незавершеного будівництва, навпаки, має тенденцію зменшення: у 2008 році на 0,02%.

     Вартість  основних засобів змінюється за рахунок  амортизаційних відрахувань та надходження (оновлення основних засобів). Питома вага незавершеного будівнитства збільшилась, так, як ПП «Вавілон І» проводить будівництво господарським способом.

     Питома  вага в поточних активах виробничих запасів у 2006 році складає 3,64%, у 2007 році зменшується на 0,81% і становить 2,83%, а у 2008 році збільшується на – 6,9% і відповідає значенню – 9,73%.

     Дебіторська заборгованість за товари, роботи і послуги становить 52,57% у 2006 році, у 2007 році частка її в складі поточних активів збільшилась на 0,32%, а у 2008 році збільшилась на 4,48% у зв'язку з тим, що готівка перебуває в непогашеній дебіторській заборгованості. У 2008 році в балансі ПП «Вавілон І» з’являється дебіторська заборгованість за розрахунками з бюджетом і складає 0,23% питомої ваги активів підприємства. Інша поточна дебіторська заборгованість у 2006 році відсутня, а у 2007 році питома вага такої заборгованості складає 7,42%, на кінець 2008 року її питома вага зменшилась до 5,66% хоча в грошовому еквіваленті така заборгованість зменшилась на 17,5тис.грн.

     Також слід зазначити, що на протязі аналізує мого періоду з 2006 по 2008 роки спостерігається зменшення найбільш ліквідної частини оборотних активів грошових коштів з 11,41% у 2006 році до 2,61% у 2008 році, а в грошовому вираженні зменшення склало 40,9тис.грн. Інші оборотні активи також мають тенденцію зменшення на протязі 2006-2008 років, що у грошовому виразі складає – 16,7тис.грн., а у відсотковому – 2,44%.

     Витрати майбутніх періодів та їх зміни відіграють дуже незначну роль в активах ПП «Вавілон І»

      2. Аналіз загальної суми та структури капіталу підприємства 

     Відомості, які приводяться в пасиві балансу, дозволяють визначити, які зміни  відбулися в структурі власного й позикового капіталу, скільки притягнуте в оборот підприємства довгострокових і короткострокових позикових коштів, тобто пасив показують, звідки узялися кошти, кому зобов'язане за них підприємство.

     Пасиви  підприємства (тобто джерела фінансування його активів) складаються з власного капіталу і резервів, довготермінових  зобов'язань, поточних зобов'язань та кредиторської заборгованості.

     Узагальнено джерела засобів можна поділити на власні і позичені (прирівнюючи  до останніх кредиторську заборгованість).

     Фінансовий  стан підприємства багато в чому залежить від того, які засоби воно має  в своєму розпорядженні куди вони вкладені.

     Необхідність  у власному капіталі обумовлена вимогами самофінансування підприємства. Приватний  капітал — основа самостійності  і незалежності підприємства. Однак  потрібно враховувати, що фінансування діяльності підприємства тільки за рахунок  власних засобів не завжди вигідно для нього. Слід мати на увазі, що якщо ціни на фінансові ресурси невисокі, а підприємство може забезпечити більш високий рівень віддачі на вкладений капітал, чим платити за кредитні ресурси, то привертаючи запозичені кошти, воно може підвищити рентабельність власного капіталу.

     В той же час, коли засоби підприємства в основному створені за рахунок  короткострокових зобов’язань, то його фінансовий стан буде нестійким, так  як з капіталами короткострокового  використання необхідна постійна оперативна робота, спрямована на контроль за своєчасним їх поверненням і на притягнення в оборот на нетривалий час інші капітали.

     Отже, від того, наскільки оптимальне відношення власного і позичкового капіталу, багато в чому залежить від фінансового  стану підприємства. Відпрацювати правильну фінансову стратегію являється одним із основних умов ефективної діяльності підприємства. При аналізу джерел формування майна підприємства повинні бути розглянуті абсолютні і відносні зміни в власних і позичкових засобах підприємства.

     Аналіз  функціонуючого капіталу підприємства починають з вивчення основного  капіталу, а далі переходять до аналізу  оборотного капіталу. Процедура аналізу  основного капіталу повинна здійснюватися  у визначеній послідовності, що містить  у собі:

       вивчення складу, структури і  динаміки основного капіталу;

       оцінку ступеня й ефективності  використання основного капіталу;

       факторний аналіз динаміки і  структури основного капіталу.

     У процесі аналізу основного капіталу насамперед визначають його структуру. При цьому потрібно мати на увазі, що елементи основного капіталу беруть неоднакову участь в окремих стадіях процесу відтворення капіталу. У залежності від виду і частки участі в процесі обороту і кругообігу капіталу їх необхідно розділяти на наступні види: основний продуктивний капітал і непродуктивний; виробничий (використовуваний у сфері виробництва) і невиробничий (використовуваний у сфері обігу). У сучасній обліково-аналітичній практиці при проведенні класифікації капіталу й активів як форми його існування часто вживається поняття "необоротні активи", що не відбиває дійсного стану даної частини капіталу, тому що усі види активів, весь капітал підприємства знаходиться в постійному обороті, якщо, зрозуміло, підприємство функціонує.

     Аналіз  структури основного капіталу необхідно робити як по основних групах, так і в розрізі окремих елементів. При вивченні структури основного капіталу визначається питома вага кожного елемента основного капіталу в загальній його сумі, зміна питомої ваги протягом аналізованого періоду, темпи зміни вартості окремих елементів основного капіталу за досліджуваний період, співвідношення темпів зміни окремих елементів. Розгляд структури основного капіталу не тільки в статистиці, але й у динаміці за ряд років дозволяє зробити порівняння темпів росту окремих видів основного капіталу і визначити зміни в їхньому співвідношенні.

     У ході вивчення основного капіталу підприємства в першу чергу необхідно розділити  його на основний продуктивний капітал  і непродуктивний капітал. При цьому  необхідно виходити з того, що збільшення питомої ваги продуктивного капіталу є позитивним моментом при більш високих темпах його росту в порівнянні з обсягом непродуктивного капіталу. Вивчаючи склад основного капіталу, варто визначити співвідношення продуктивного і непродуктивного капіталу і їхня питома вага в загальній сумі капіталу. 

     Таблиця 2.1. Динамка структури власного капіталу

     ПП «Вавілон І» за 2006-2008 роки.

     Дані, наведені в таблиці 2.1 показують зміни в структурі власного капіталу: зменшення власних коштів відбулися в основному за рахунок збільшення збитків у 2007 році на 42,9 тис.грн, або на 33,59%, та у 2008 році на 566,7тис.грн. або 332,18%.  
 
 

     Таблица 2.2. Динаміка структури позикового капіталу

ПП  «Вавілон І» за 2005-2007 роки.

     У структурі позикового капіталу (табл.2.2) частка короткосрокових кредитів банків у 2006 році становила 7,42%, у 2007 році вона збільшилась до 8,33%, а у 2008 році зменшилась майже в 2 рази і склала 4,59%. У грошовому еквіваленті збільшення короткострокових кредитів банків у 2007 році в порівнянні з 2006 роком становить – 65,5тис.грн, а у 2008 році в порівнянні з 2007 роком такі кредити зменшуються на на 10,9тис.грн.

     За  аналізуємий період з 2006 по 2008 роки спостерігається зростання кредиторської заборгованість за товари, роботи, послуги. У 2007 році таке збільшення склало 473,4тис.грн, а у 2008 році на – 59,18 тис.грн. Такі зміни призвели до того, що питома вага кредиторської заборгованість за товари, роботи, послуги не зазнала значних змін.

     Частка  поточних зобов’язань у структурі позикового капіталу у 2006 році становила 3,04%, а у 2007 році зменшилась до 1,83%, а от у 2008 році вона іще зменшилась і склала 1,5%.

     Часка інших поточних зобов’язань у 2007 році в порівнянні з 2006 роком зменшилась, але у 2008 році її часта стала іще більшою ніж у 2006 році.

     Збільшення  поточних зобов’язань відбувається за рахунок зростання розрахунків  з кредиторами та отримання, а  в подальшому і збільшення кредитів. Негативним є те, що заборгованість підприємства становить 100 % і з них  найбільшу частку займає заборгованість постачальникам і підрядникам та зобов’язання по кредитам.

     Залучення позикових коштів в оборот підприємства є нормальним явищем. Це сприяє тимчасовому  поліпшенню фінансового стану за умови, що кошти не заморожуються  на тривалий час в обороті й вчасно повертаються. У противному випадку може виникнути прострочена кредиторська заборгованість, що в остаточному підсумку приводить до виплати штрафів, санкцій і погіршенню фінансового становища.

     Отже, розумні розміри залучення позикового капіталу здатні поліпшити фінансовий стан підприємства, а надмірні - погіршити його.

     Таким чином, аналіз структури власних  і позикових коштів необхідний для  оцінки раціональності формування джерел фінансування діяльності підприємства і його ринкової стабільності.

     З одного боку, кредиторська заборгованість - найбільш привабливий спосіб фінансування, тому що відсотки тут звичайно не стягуються. З іншого боку, через більші відстрочки по платежах у підприємства можуть виникнути проблеми з поставками, збиток репутації фірми через несприятливі відкликання кредиторів, судові витрати по справах, збудженим постачальниками.

     Зниженню  заборгованості сприяє ефективне керування  нею за допомогою аналізу давнини  строків. Такий аналіз виявляє хто  із кредиторів, довго чекає оплати й швидше за все почне проявляти нетерпіння. ПП «Вавілон І» необхідно, насамперед, розрахуватися з боргами перед бюджетом, по соціальному страхуванню й забезпеченню, тому що відстрочки по цих платежах, звичайно спричиняють виплату штрафів (пені). Потім необхідно чітко структурувати борги перед постачальниками й підрядниками, і виявити які з них вимагають невідкладного погашення.

     Проведемо оцінку фінансового стану за ознаками «Доброго балансу»:

     1. Коефіцієнт покриття ( р260/р620)

     Кп²⁰⁰⁶=0,583 грн./грн. Кп²⁰⁰⁷=0,592 грн./грн. Кп²⁰⁰⁸=0,558 грн./грн.

     Отже, на підприємстві на 1 грн. поточних зобов'язань  припадає 0,56 грн. оборотних активів, що говорить про не якісну політику підприємства при проведенні своєї діяльності.

     2. Наданому підприємстві власний  капітал збільшився на 469,9%.

     3.Підприємство  має достатні обсяги запасів  для  проведення діяльності  підприємства.

     4. Підприємство має не стабільну структуру капіталу.

     5. Кредиторська заборгованість становить  1540,8тис. грн., а дебіторська – 1099,4тис.грн. Досліджуване нами підприємство гірше розраховується за своїми зобов'язаннями ніж дебітори з ним.

     6. Присутні хворі статті на кінець  2006, 2007 та 2008 років (наявність збитків).

     Отже, ПП «Вавілон І» має поганий (не добрий) баланс, оскільки переважна частина пунктів «доброго балансу» ним не виконуються. 

      3. Аналіз показників ефективності  використання капіталу підприємства 

     Показники структури капіталу або фінансової стійкості характеризують ступінь  захищеності інтересів кредиторів і інвесторів, що мають довгострокові вкладення в підприємство. До них відносять: коефіцієнт автономії, коефіцієнт концентрації залученого капіталу, співвідношення власних і позикових коштів, коефіцієнт довгострокового залучення позикових коштів, коефіцієнт забезпеченості оборотних коштів та інші. Далі наведений порядок розрахунку цих показників.

     Коефіцієнт  економічної незалежності (коефіцієнт автономії або коефіцієнт концентрації власного капіталу). Цей коефіцієнт показує, яка частина власних коштів формує активи підприємства. Його оптимальне значення >0,5. Він обчислюється за балансом шляхом відношення власних коштів до валюти балансу:

     ряд.380

     ряд.640

     Коефіцієнт  концентрації залученого капіталу.   Він показує частку залучених коштів у формуванні активів. Його оптимальне значення <0,5. Він обчислюється за балансом так:

     ряд.430+480+620+630

     ряд.640

     Коефіцієнт  фінансової залежності. Він обчислюється шляхом відношення валюти балансу до власних коштів:

     ряд.640

     ряд.380

     Його  оптимальне значення <2.

     Коефіцієнт  фінансування. Він обчислюється за балансом шляхом відношення власних коштів до позикових коштів:

     ___ряд.380________

     ряд.430+480+620+630

     Його  оптимальне значення >1. Цей коефіцієнт показує, скільки власних коштів підприємства припадає на 1 гривню позикових  коштів:

     Коефіцієнт  заборгованості  (коефіцієнт  співвідношення  поточних

     позикових коштів і власних коштів):

     ряд.620+630

     ряд.380

     Його  оптимальне значення <1. Він показує, скільки позикових коштів залучає  підприємство для фінансування поточної діяльності на 1 гривню

     власних.

     Коефіцієнт  забезпеченості запасів. Він обчислюється шляхом відношення власних обігових засобів до матеріальних обігових засобів.

     _______ряд.380-080________

     ряд.100+110+120+130+140

     Його  оптимальне значення >0,8. Цей коефіцієнт показує, яка частка матеріальних обігових засобів фінансується за рахунок власного обігового капіталу.

     Коефіцієнт  забезпеченості обігових засобів. Це відношення власних обігових засобів до вартості всіх обігових засобів:

     ряд.380-080

     ряд.260

     Його  оптимальне значення >0,5. Цей коефіцієнт показує, яка частка власних коштів підприємства вкладена в обіговий капітал.

     Коефіцієнт  маневреності. Його визначають як відношення власних обігових засобів до власних засобів: