Аудит учета финансовых и капитальных вложений

Министерство образования  и науки  РФ

Федеральное государственное  бюджетное образовательное  учреждение

высшего  профессионального  образования

«Тульский  государственный  университет»

 

Кафедра  «Финансы и менеджмент»

 

 

 

 

 

 

Курсовая работа

по дисциплине «Основы аудита»

 на тему:

«Аудит учета финансовых и капитальных вложений»

 

 

 

 

 

 

 

 

Выполнил:                                                                   студент гр. 750781в    

                                                                                     Хритохина А.И.

Проверил:                                                                    доц. Доценко А.В.

 

Содержание

 

	Введение	3
1 2 3	Сущность и классификация капитальных  вложений Бухгалтерский учет капитальных и финансовых вложений Анализ эффективности капитальных и финансовых вложений (инвестиционный анализ)	5 8   13
4	Аудиторская проверка финансовых вложений	20
	Библиографический список	27

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

Одним из важнейших вопросов для  любого государства должен являться вопрос развития национальной экономики. Важнейшими аспектами, которые влияют на развитие национальной экономики, являются темпы роста ВВП и его структура. Однако ВВП может расти впечатляющими темпами за счет производства танков, ракет, низкокачественных товаров народного потребления, неэффективных и неконкурентоспособных машин и оборудования.

Вместе с тем для развития отечественной экономики, даже при  более скромных темпах роста ВВП, необходим выпуск конкурентоспособных, пользующихся спросом на внутреннем и внешних рынках товаров — автомобилей, компьютеров, бытовой техники и электроники, а главное — промышленного оборудования, позволяющего производить все товары с наименьшими затратами внутри республики, отказавшись от их импорта.

Эффективный рост ВВП формируется под влиянием множества факторов. Одним из решающих факторов является достаточный объем инвестиций.

Термин «инвестиции» происходит от латинского слова invest, что означает «вкладывать». Инвестирование может  быть определено как долгосрочное экономических ресурсов с целью создания и получения чистой прибыли в будущем, превышающей общую начальную величину инвестиций 
(вложенного капитала). При этом прирост капитала должен быть достаточным, чтобы компенсировать инвестору отказ от использования собственных средств на потребление в текущем периоде, вознаградить его за риск и возместить потери от инфляции в будущем периоде.

 

 

Принято различать следующие типы инвестиций:

- реальные инвестиции (инвестиции в физические активы);

- финансовые (портфельные) инвестиции;

- инвестиции в нематериальные активы.

Реальные инвестиции в узком  смысле – это вложения в основной капитал и на прирост материальных производственных запасов. Указанное  понятие применяется в экономическом  анализе и, в частности, используется в системе Национальных счетов ООН. Реальными инвестициями, выступающими в форме инвестиционного товара, движимое и недвижимое имущество (здания и сооружения, машины и оборудование, транспортные средства, вычислительная техника и др.).

Инвестиции в воспроизводство  основных фондов осуществляются в форме капитальных вложений. В их состав включаются затраты на строительно- монтажные работы, приобретение оборудования, инвентаря, прочие капитальные работы и затраты (проектно-изыскательские, геолого-разведоточные, затраты по отводу земельных участков и др.).

Наряду с инвестиционными, обеспечивающими  создание и воспроизводство основных средств, реальными инвестициями являются затраты, направленные на приобретение уже созданного движимого и недвижимого  имущества, т. е. относящегося к физическим активам.

Из вышеизложенного можно сделать  вывод, что в инвестировании, которое  в большой степени влияет на развитие всей национальной экономики, важнейшее  место занимают капитальные вложения.

Для того чтобы самым лучшим способом использовать капитальные вложения надо провести их правильное и оптимальное распределение, а для этого необходимо произвести полное изучение возможной эффективности от тех или иных капитальных вложений.

1. Сущность и классификация капитальных вложений

Инвестиции - относительно новый для нашей экономики термин. В рамках централизованной плановой системы использовалось понятие «капитальные вложения». Понятие «инвестиции» шире, чем понятие «капитальные вложения».

Инвестиции включают в себя как  реальные, так и портфельные инвестиции. Реальные инвестиции — вложения в основной и оборотный капитал. Портфельные инвестиции — вложения в ценные бумаги и активы других предприятий.

В Федеральном законе «Об инвестиционной деятельности в Российской 
Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» от 25 февраля 1999 г. № 39-ФЗ даются следующие определения понятиям «инвестиции» и 
«капитальные вложения»:

«Инвестиции — денежные средства, ценные бумаги, иное имущество, в том  числе имущественные права, иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты предпринимательской деятельности и (или) иной деятельности в целях получения прибыли и (или) достижения иного положительного эффекта».

«Капитальные вложения - инвестиции в основной капитал (основные средства), в том числе затраты на новое строительство, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение действующих предприятий, приобретение машин, оборудования, инструмента, инвентаря, проектно- изыскательские работы и другие затраты».

Если исходить из этого определения, то инвестиции, вложенные в оборотные средства, не могут считаться капитальными вложениями. По направлению использования капитальные вложения классифицируются на производственные и непроизводственные. Производственные капитальные вложения направляются на развитие предприятия, непроизводственные - на развитие социальной сферы.

По формам воспроизводства основных фондов различают капитальные вложения:

• на новое строительство;

• на реконструкцию и техническое  перевооружение действующих предприятий;

• на расширение действующих предприятий;

• на модернизацию оборудования.

По источникам финансирования различают  капитальные вложения централизованные и децентрализованные.

Капитальные вложения могут  быть рассмотрены как статья в  бюджете долгосрочных расходов, в  котором определяются направление долгосрочных инвестиций и источники их финансирования. Капиталовложения тесно связаны именно с выбором инвестиционных проектов, хотя следует заметить, что вопрос об источниках финансирования является неотъемлемой частью инвестиционных решений. Оба этих вопроса влияют друг на друга. Однако решить, какой из проектов должен стать объектом капиталовложения, достаточно сложно само по себе и представляет проблему, которая является предметом особого обсуждения. Существует немало определений капиталовложений, но в целом все они имеют несколько общих черт:

1. Инвестиции  обычно подразумевают значительные  финансовые затраты.

2. Отдача от инвестиций  может быть получена в течение  некоторого количества лет в  будущем.

3. В предсказании  результатов капитальных вложений обязательно присутствуют элементы риска и неопределенности.

4. Те инвестиции, которые обычно рассматриваются  как капитальные вложения, предполагают  приобретение оборудования, расширение  производственных возможностей  или любые другие затраты, которые непосредственно связаны с повышением способности предприятия достигать своих стратегических или оперативных (тактических) целей.

Пути, которыми капиталовложения связаны и которые влияют на все  аспекты деятельности предприятия, должны рассматриваться как неотъемлемая часть инвестиционной деятельности. Кроме того, воздействие, которое могут оказывать инвестиционные решения на сотрудников фирмы, тоже должно быть принято во внимание.

Исходя из вышесказанного, более подходящее определение для  капитальных вложений выглядит следующим образом: капитальные вложения (капитальное инвестирование) подразумевают принятие решений о долгосрочном, рисковом вложении средств в активы предприятия. Эти решения принимаются во внутренней социальной среде фирмы и влияют на все аспекты жизнедеятельности предприятия (включая сотрудников компании).

Таким образом, при  принятии инвестиционных решений должны учитываться как чисто финансовые последствия, так и их влияние  на стратегию фирмы и благосостояние персонала.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Бухгалтерский учет капитальных и финансовых вложений

Капитальные вложения представляют собой  затраты на строительство и приобретение новых основных средств, реконструкцию, расширение и техническое перевооружение предприятия. Рассматривая учет капитальных вложений и источников их финансирования, следует знать, что капитальные вложения могут быть производственного и непроизводственного назначения, следовательно, источники их финансирования будут различными. Следует также уяснить, что капитальные вложения используются в производственной сфере как на простое, так и на расширенное воспроизводство.

Капитальные вложения при простом  воспроизводстве направляют на строительство  и приобретение основных средств  только в размерах, соответствующих  сумме начисленной амортизации по действующим основным средствам. Источником их финансирования являются средства, получаемые в составе выручки от реализации в форме амортизации основных средств, начисленной в отчетном периоде. При этом делаются следующие бухгалтерские проводки: приобретение внеоборотных активов – дебет счета 08 «Вложения во внеоборотные активы», дебет счета 19 - НДС по приобретенным ценностям и кредит счета 60 «Расчеты с поставщиками и подрядчиками». Ввод в эксплуатацию основных средств отражается по дебету счета 01 «Основные средства» и кредиту счета 08.

Капитальные вложения при расширенном  воспроизводстве направленные на строительство  и приобретение основных средств  в размерах, превышающих сумму  уменьшения основных средств в результате их изнашиваемости, финансируются за счет средств, получаемых в составе выручки: в форме амортизации – для простого воспроизводства и в форме прибыли – для расширенного. Источниками финансирования капитальных вложений в непроизводственной сфере является только прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия.

Согласно  пункту 2 статьи 4 Федерального закона от 21.11.96 № 129-ФЗ (Закон № 129-ФЗ) граждане, осуществляющие предпринимательскую  деятельность без образования юридического лица, не обязаны вести бухгалтерский  учет, им достаточно налогового учета доходов и расходов. Однако по желанию индивидуальные предприниматели могут вести бухгалтерский учет всех хозяйственных операций в том же порядке, что и организации.

В статье 1 Федерального закона от 25.02.99 № 39-ФЗ дано следующее определение. Капитальными вложениями называются инвестиции в основной капитал (основные средства), в том числе затраты на новое строительство, расширение, реконструкцию и техническое перевооружение действующих предприятий, приобретение машин, оборудования, инструмента, инвентаря, проектно-изыскательские работы и другие затраты.

Перейдем  к бухгалтерскому учету. В пункте 6 статьи 8 Закона № 129-ФЗ говорится о  том, что бухгалтерский учет капитальных  вложений должен вестись отдельно от текущих затрат на производство продукции. Согласно стандартному плану счетов, утвержденному приказом Минфина России от 31.10.2000 № 94н, бухгалтерский учет капитальных вложений ведется на счете 08 «Вложения во внеоборотные активы». По дебету счета 08 отражаются все затраты, связанные с приобретением (строительством, изготовлением) объектом, которые впоследствии будут учитываться в составе основных средств или нематериальных активов. Когда же объекты вводятся в эксплуатацию или принимаются к бухгалтерскому учету, их первоначальная стоимость списывается с кредита счета 08.

К счету 08 открываются субсчета для  учета соответствующих затрат: «Приобретение  земельных участков», «Приобретение  объектов природопользования», «Строительство объектов основных средств», «Приобретение  объектов основных средств», «Приобретение нематериальных активов».

Результатом инвестиций является создание основного средства, которое подлежит учету по первоначальной стоимости. Поэтому при отнесении затрат к долгосрочным инвестициям следует  руководствоваться Положением по бухгалтерскому учету «Учет основных средств» (ПБУ 6/01).

Согласно пункту 8 ПБУ 6/01 первоначальной стоимостью основных средств, приобретенных  за плату, признается сумма фактических  затрат организации на их приобретение, сооружение и изготовление, за исключением НДС и иных возмещаемых налогов (кроме случаев, предусмотренных законодательством Российской Федерации).

Фактические затраты, которые впоследствии составят первоначальную стоимость  основного средства учитываются  отдельно по каждому строящемуся  или приобретаемому объекту. В бухгалтерском учете это отражается записью:

ДЕБЕТ 08 КРЕДИТ 60 - отражены фактические затраты по приобретению (созданию) объекта основных средств.

Бухгалтерские проводки следующие:

ДЕБЕТ 08 КРЕДИТ 60 - отражены капитальные вложения на приобретение оборудования;

ДЕБЕТ 08 КРЕДИТ 60 - отражены прочие расходы, связанные с приобретением, доставкой, установкой и отладкой оборудования;

ДЕБЕТ 01 КРЕДИТ 08 - оборудование введено в эксплуатацию.

 

К финансовым вложениям относятся  инвестиции предприятий в государственные ценные бумаги (облигации и другие долговые обязательства), в ценные бумаги и уставные капиталы других организаций, а также предоставленные другим предприятиям займы на территории Российской Федерации и за ее пределами.

Следует знать, что при оценке ценных бумаг учитываются следующие показатели:

номинальная стоимость;

эмиссионная стоимость;

курсовая (рыночная) стоимость;

ликвидационная стоимость акций  и облигаций;

выкупная стоимость;

балансовая стоимость акций;

учетная стоимость.

В соответствии с Положением по ведению  бухгалтерского учета и отчетности финансовые вложения принимаются к  учету в сумме фактических  затрат для инвестора.

Для предварительного учета фактических  затрат по приобретению ценных бумаг  предприятия  используют счет 08 «Вложения во внеоборотные активы» субсчет «Вложения в ценные бумаги», а затем после их приобретения списываются по дебету счета 58 и кредиту счета 08.

Необходимо уметь определять финансовый результат от реализации ценных бумаг  и правильно отражать его в учетной работе.

Бухгалтерский учет ценных бумаг и прочих финансовых вложений ведется на счете 58 «Финансовые  вложения». Бухгалтерский учет поступления  ценных бумаг и прочих финансовых вложений выглядит следующим образом:

ДЕБЕТ 58 КРЕДИТ 76 - отражено приобретение ценных бумаг (по цене приобретения);

ДЕБЕТ 76 КРЕДИТ 51 - оплачена стоимость ценных бумаг. 
Покажем бухгалтерский учет реализации и прочего выбытия ценных бумаг и прочих финансовых вложений;

ДЕБЕТ 76 КРЕДИТ 91-1 - отражена реализация ценных бумаг (по цене реализации);

ДЕБЕТ 51 КРЕДИТ 76 - поступила оплата от покупателя;

ДЕБЕТ 91-2 КРЕДИТ 58 - списана покупная стоимость ценных бумаг.

Бухгалтерский учет безналичных денежных средств  ведется с использованием счетов 51 «Расчетный счет» и 52 «Валютный счет», бухгалтерский учет наличных денежных средств отражается на счете 50 «Касса».

Бухгалтерский учет валютных операций ведется на счете 52 «Валютный счет» и осуществляется в соответствии с ПБУ 3/2006 «Учет  активов и обязательств, стоимость  которых выражена в иностранной валюте», утвержденном приказом Минфина России от 27.11.2006 № 154н.

 

3. Анализ эффективности капитальных и финансовых вложений (инвестиционный анализ)

В современных  условиях структура капитала любого хозяйственного субъекта является одним из основных факторов, оказывающих непосредственное влияние на финансовое состояние предприятия: его платежеспособность и ликвидность, величину дохода, рентабельность его деятельности.

Структура источников капитала предприятия состоит  из двух составляющих: собственных и заемных средств. В свою очередь, собственный капитал включает в себя инвестированный капитал, т.е. капитал, вложенный собственниками в предприятие, и накопленный капитал, т.е., созданный на предприятии сверх того, что было авансировано собственниками. Инвестированный капитал включает номинальную стоимость простых и привилегированных акций и дополнительно оплаченный (сверх номинальной стоимости акций) капитал. Первая составляющая инвестированного капитала в балансе российских предприятий представлена уставным капиталом, вторая – добавочным (в части полученного эмиссионного дохода). Кроме эмиссионного дохода в состав добавочного капитала входят суммы от переоценки основных средств и других материальных ценностей. Основные средства в бухгалтерском учете определяются тремя характеристиками: балансовой стоимостью, суммой накопленного износа – амортизации и остаточной стоимостью.

Нормативные документы устанавливают возможность  изменения стоимости основных средств, связанных с инфляцией. Изменения (индексация) часто проводятся на основе приказов и распоряжений государственных органов; могут также осуществляться согласно распоряжениям руководства предприятия, но не чаще одного раза в год. При этом меняется и балансовая стоимость, и сумма износа (амортизация), и остаточная стоимость основного средства.

Законодательство  предусматривает следующие случаи изменения стоимости основных средств:

•         переоценка по специальному постановлению правительства;

•         разовая ежегодная переоценка по решению руководства с применением индексадефлятора;

•         переоценка при реализации с применением индексадефлятора;

•         изменение стоимости в результате достройки, дооборудования, модернизации.

Амортизация – это процесс постепенного перенесения  стоимости труда (по мере их износа) на себестоимость выпускаемой продукции. До недавнего времени нормы амортизации устанавливались государством.

По  мере постепенного перехода к международным  стандартам согласно Положению по бухгалтерскому учету Учет основных средств ПБУ 6/97, утвержденному Приказом Минфина РФ 03.09.97 г. № 65н, в последствие замененное на ПБУ6/01, утвержденное Приказом Минфина РФ 30.03.2001г. № 26н, используются применяемые в международной практике бухгалтерского учета четыре способа определения амортизационных отчислений:

1)     линейный;

2)     уменьшаемого остатка;

3)     списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования;

4)     списания стоимости пропорционально объему продукции (работ).

Линейный  способ и способ списания стоимости пропорционально объему продукции традиционные в российском бухгалтерском учете. Линейный способ заключается в том, что ежемесячные амортизационные отчисления являются одинаковыми в течение всего срока службы и не зависящими от объема выпускаемой продукции. Ежемесячная сумма амортизационных отчислений по основным средствам определяется по формуле:

где САм  - ежемесячная сумма амортизационных отчислений (ежемесячная сумма износа); БС  - балансовая стоимость основного средства; Нг  - годовая норма амортизационных отчислений (в процентах). Способ списания стоимости пропорционально объему продукции применяется для активов, у которых определяющим фактором износа является периодичность использования (например, транспортные средства). Ежемесячная сумма амортизации определяется по количеству выпущенной на данном оборудовании продукции:

где Не -   норма на единицу продукции (в процентах); Ке  - расчетное количество предполагаемого выпуска продукции.

К ускоренным способам начисления амортизации относятся  сравнительно новые для России способы: уменьшаемого остатка и списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования. Эти способы используются для активов, у которых:

1)     стоимость их услуг уменьшается со сроком службы;

2)     быстро наступает моральный износ;

3)     расходы на ремонт интенсивно нарастают со сроком службы. Они применяются для начисления амортизации на здания, вычислительную технику, средства связи, на машины и оборудование малых предприятий и недавно созданных предприятий, у которых большая нагрузка на основные фонды приходится в первые годы работы. Способ уменьшаемого остатка заключается в том, что выбирается двойная ставка амортизации и применяется она к остаточной стоимости объекта:

где Н n -  годовая норма амортизации для года с порядковым номером n (в процентах); К n  - количество оставшихся лет эксплуатации; Т  - срок полезного использования объекта.

Например, если срок службы объекта 5 лет, его норма амортизационных отчислений при равномерном способе составит 20%. В способе уменьшаемого остатка эта норма удваивается (40%) и применяется к остаточной на начало данного года стоимости объекта.

Способ  списания стоимости по сумме чисел  лет срока полезного использования  заключается в том, что амортизационные  отчисления на год определяются пропорционально убывающему количеству лет эксплуатации за весь срок службы. Например, пусть полезный срок службы объекта 5 лет. Сумма чисел для данного срока службы равна: 1+2+3+4+5=15.

Она принимается  за знаменатель дробных коэффициентов, по которым вычисляются величины ежегодных норм, а в числителе  этих коэффициентов проставляются  номера лет эксплуатации в обратном порядке:

5/15; 4/15; 3/15; 2/15; 1/15.

Таким образом, в первом году эксплуатации списывается на износ 5/15, а в 5й  – 1/15 балансовой стоимости объекта. В общем виде формула будет  иметь вид:

где обозначения  такие же, как в предыдущей формуле.

Накопленный капитал находит свое отражение  в следующих статьях баланса: резервный капитал, фонд накопления, нераспределенная прибыль и другие аналогичные статьи.

Теоретически величина собственного капитала характеризуется показателем чистых активов, практически эти показатели различаются: расчет чистых активов осуществляется по балансовой стоимости активов и пассивов, которая может не совпадать с их рыночной стоимостью.

Заемные средства представляют собой правовые и хозяйственные обязательства предприятия перед третьими лицами. К основным видам обязательств предприятия относятся:

- долгосрочные и краткосрочные кредиты банков;

- долгосрочные и краткосрочные займы – ссуды заимодавцев (кроме банков);

- кредиторская задолженность предприятия поставщиками подрядчикам;

- задолженность по расчетам с бюджетом;

- долговые обязательства предприятия перед своими работниками по оплате их труда;

- задолженность органам социального страхования и обеспечения;

-  задолженность предприятия прочим хозяйственным контрагентам.

Оценку  состава и структуры инвестированного капитала предприятия следует проводить в динамике за ряд лет, чтобы выявить основные тенденции происходящих изменений.

Для обновления материально-технической базы, наращивания объемов производственной деятельности, освоения новых видов деятельности требуются инвестиции. Инвестиции   это совокупность затрат, реализованных в форме долгосрочных вложений капитала в какое либо предприятие, дело. Инвестированием или инвестициями называется такое вложение средств, которое предполагает в дальнейшем получение дохода.

При принятии решения о вложении капитала необходимо знать, будут ли вложенные средства полностью возмещены, какова будет прибыль, полученная от данной операции (достаточна ли для компенсации временного отказа от использования средств), каков будет при этом риск.

Инвестирование  во внеоборотные средства будут иметь  характер долгосрочного, в отличие  от него вложения в оборотные средства являются краткосрочными. Особенностью инвестирования в оборотные средства является не только продолжительность срока эксплуатации оборотных активов (один год), но и дробность состава, которая влечет за собой дробность инвестирования. Все это имеет большое значение для обеспечения гибкости финансовой политики в области управления ими.

В зависимости  от размера предполагаемых инвестиций различна глубина аналитической  проработки экономической стороны  проекта, которая предшествует принятию решения.

 

В специальной  литературе инвестиционные проекты классифицируются по:

•         степени обязательности: обязательные   требуют для выполнения правил и норм (например, инвестиционные проекты по охране окружающей среды) и необязательные;

•         степени срочности: неотложные  либо недоступны в будущем, либо теряют свою привлекательность при отсрочке и откладываемые;

•          степени связанности: альтернативные  при принятии одного из таких проектов исключают принятие другого, независимые отклонение или принятие одного из таких проектов не влияет на принятие решения в отношении другого проекта, взаимосвязанные  при принятии одного проекта зависят от принятия другого. По своей природе инвестиции делятся на: производственные, коммерческие, финансовые, социальные, интеллектуальные и т.д.